Sommaire du marché du capital de risque

Sommaire du marché du
capital de risque
2015 Québec
Tendance annuelle
Millions $
# Transactions
Hausse de 51%
depuis 2014
Hausse de 102%
depuis 2014
Hausse de 32%
depuis 2013
Hausse de 11%
depuis 2013
84
111
168
308
344
693
2013
2014
2015
2013
2014
2015
Page | 2
Tendance trimestrielle
T1
T2
T3
2013
T4
T1
T2
T3
2014
T4
T1
T2
T3
T4
2015
Page | 3
Activité par secteurs - 2015
# Transactions
Allocation sectorielle
TIC
Agroalimentaire
6%
85
Technologies propres
9%
Sciences de la vie
30
Autres
28
Technologies propres
Autres
17%
TIC
51%
15
Agroalimentaire
10
0
10
20
30
40
50
60
70
80
90
Sciences de la
vie
18%
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Activité par secteurs - 2015
Millions $
Allocation sectorielle
TIC
379
Sciences de la vie
Technologies
propres
4%
221
Autres
33
Agroalimentaire
30
Technologies propres
Sciences de
la vie
32%
29
-
50
Agroalimentaire
4%
100
150
200
250
Autres
5%
300
350
TIC
55%
400
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Activité par stades de développement - 2015
# Transactions
Millions $
Autres
7%
Autres
4%
Amorçage
4%
Post-démarrage
13%
29 $
Financement
52 $
provisoire
56 $
8%
Démarrage
29%
22
48
333 $
223 $
6
Démarrage
48%
Financement
provisoire
26%
44
48
Postdémarrage
32%
Amorçage
29%
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Top 10 des investisseurs québécois en CR les plus actifs
Investisseurs
Transactions #
Valeur transactions
(millions $)*
1. Real Ventures
43
157
2. Investissement Québec
35
164
3. BDC Capital Inc.
33
221
4. Fonds de solidarité FTQ
29
174
5. Fondaction CSN
13
39
6. Cycle Capital Management (CCM) Inc.
12
11
7. iNovia Capital Inc.
8
141
8. Desjardins Venture Capital Inc.
7
27
9. Anges Québec Capital
7
10
10. Lumira Capital Investment Management Inc.
5
35
*Somme de toutes les transactions concernées.
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Investisseurs étrangers les plus actifs dans des transactions
Investisseurs
# Total des transactions
Millions $*
Pappas Ventures
2
39
Accomplice, LLC
2
23
SR One
2
22
Inbio Ventures
2
11
Forbion Capital Partners
2
11
*Somme de toutes les transactions concernées.
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Cabinets d'avocats les plus actifs au Québec - 2015
Cabinets d'avocats
# Total des transactions
Millions $*
Osler, Hoskin and Harcourt LLP
7
159
Borden Ladner Gervais LLP
6
2
LaBarge Weinstein LLP
2
11
blue HF legal services inc.
2
3
*Somme de toutes les transactions concernées.
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Top 10 des transactions québécoises divulguées en 2015
Compagnie
Investisseurs en CR divulgués
Millions $
1. Lightspeed POS Inc.
Caisse de dépôt et placement du Québec, Investissement Québec, Accel Partners, Teralys, iNovia Capital
79
2. Clementia Pharmaceuticals Inc.
New Enterprise Associates (NEA), BDC Capital, EcoR1 Capital, Janus Capital, OrbiMed Advisors, RA Capital, Rock
Springs Capital
74
3. Blockstream Corporation
Horizons Ventures, AXA Strategic Ventures, Digital Garage, Real Ventures, AME Cloud Ventures, Blockchain Capital,
Future\Perfect Ventures, Khosla Ventures, Mosaic Ventures, Seven Seas Venture Partners
73
4. Telesta Therapeutics Inc.*
5. Coveo Solutions Inc.
Consonance Capital, Omega Fund Management, Tavistock Group
BDC Capital, Fonds de solidarité, Investissement Québec, Tandem Expansion Fund, Telesystem
37
35
6. Breather Products Inc.
Valar Ventures, Real Ventures, RRE Ventures, Slow Ventures, SOSventures Investments
26
7. Milestone Pharmaceutiques inc.
BDC Capital, Domain Associates, Fonds de solidarité, , iNovia Capital, Pappas Ventures
21
8. Thrasos Innovation Inc.
Advanced Technology Ventures (ATV), BDC Capital, Capvest Life Sciences, Fonds de solidarité, Lumira Capital, MP
Healthcare Venture Management, Pappas Ventures, SR One
18
9. Inception IBD
Fonds de solidarité, Inserm Transfert Initiative, Versant Venture
14
10. Luxury Retreats International Inc. Claridge, iNovia Capital, InterMedia Advisors, Teralys Capital
14
*Part du PPSO/CR d'un plus large placement privé/appel public
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Top 3 des sorties québécoises divulguées - 2015
Investisseurs CR
Compagnie
Highland Capital Partners
Davids Tea Inc.
Caisse de dépôt et placement du Québec, EDC Equity,
EnerTech Capital, Fonds de solidarité, Groupe W,
Samsung Venture, Technovator
Distech Controls, Inc.
Caisse de dépôt et placement du Québec , Georgian
Partners , Desjardins (CRCD), Tenaya Capital, MMV
Financial
Silanis Technology,
Inc.
Type
Millions $
PAPE
537
Acuity Brands Inc.
318
VASCO Data Security
International Inc
113
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Levées de fonds - 2015
Source des levées de fonds en CR
(Millions $)
Tous les fonds Fonds privés
Investisseurs particuliers
HNWI/Bureaux de gestion du
patrimoine
321
0
55
44
Gouvernements
268
93
Fonds de fonds
120
120
Fonds de pension
50
50
Sociétés
Total
67
881
66
373
Type de fonds
# Fonds
# Clôtures
Levés (Millions $)
Fonds d'investisseurs privés
4
5
373
Fonds de détail*
Fonds d'incubateur-accélérateur
Fonds ou quasi-fonds du
Gouvernement**
3
2
3
2
321
17
2
2
170
Total
11
12
881
*clôtures continues durant l'année, traitées comme une seule clôture de fin d'exercice
**quasi-fonds du Gouvernement - fonds privés dont la principale source de financement
provient du Gouvernement
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Méthodologie utilisée par la CVCA
•
L’ensemble des données comprend uniquement les investissements en capital
de risque sous forme d’équité ou de quasi-équité et qui ont été complétés et
vérifiés.
•
Sont exclus de ces données les investissements gouvernementaux hors équité
tels que les subventions du FedDev, le financement de projet du Fonds de
technologies DD, les transactions de développement de produits
pharmaceutiques, la part de dette privilégiée faisant partie d’une entente de
financement, les acquisitions financées par du capital de risque et les
investissements faits par des anges investisseurs.
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