PARVEST EQUITY TURKEY - (Classic)

COMMUNICATION MARKETING
31/01/2016*
PARVEST EQUITY TURKEY - (Classic)
PROFIL DE RISQUE ET DE RENDEMENT
risque plus faible
revenus généralement plus faibles
1
2
POINTS CLÉS
risque plus élevé
revenus généralement plus élevés
3
4
5
6
7
- Un accès au formidable potentiel du marché turc grâce à une équipe capable d'identifier les meilleures
opportunités du moment
- Un fonds qui vise à générer de la valeur en sélectionnant les entreprises négligées par le marché
- Des professionnels expérimentés disposant de ressources locales à Istanbul
Plus le risque est élevé, plus l’horizon d’investissement recommandé sera long
OBJECTIF D'INVESTISSEMENT
CODES
ISIN
BLOOMBERG
WKN
CUSIP
Code Capi.
Code Distri.
LU0265293521
FLETURC LX
A0KFJ0
L74568798
LU0823433429
FLETURD LX
A1T80B
-
Le Fonds cherche à accroître la valeur de ses actifs à moyen terme en investissant dans des actions
émises par des sociétés turques ou des sociétés exerçant leurs activités en Turquie. Le Fonds est activement
géré et, en tant que tel, peut investir dans des titres qui ne sont pas intégrés dans l'indice, le MSCI Turkey
IMI 10/40 (NR).
PERFORMANCES CUMULÉES ET ANNUELLES (EUR) (Net)
5 ans
CHIFFRES CLÉS - EUR
Part capitalisante
Part distribuante
12M VL max. Capi. (02/02/15)
12M VL min. Capi. (14/09/15)
Actif net total (mln)
Dernier dividende (20/04/15)
VL initiale
183,78
140,61
266,32
163,01
56,13
3,38
100,00
Date de lancement
Devise de référence
(de la part)
Gérant
Société de gestion
Gestionnaire financier par
délégation
Gestionnaire financier par sousdélégation
Dépositaire
Droits d'entrée max.
Droits de sortie max.
Commission de conversion max.
Frais courants au 30/11/2015
Commission de gestion max
(annuel)
Périodicité de la VL
Centralisation des ordres
Règlement livraison
Exécution/type de cours
82,19
75,31
75
50
100
62,69 63,87
34,79 34,66
0,38
-25,69 -23,03
-31,12 -27,13
-33,16 -34,06
0,70
50
0
-50
-100
2011
Fonds
2012
2013
2014
2015
Indice de référence
2016
Les performances et réalisations du passé ne sont pas indicatives des performances actuelles ou futures. Source calcul de performance :
BNP Paribas Securities Services.
PERFORMANCES AU 31/01/2016 (EUR) (Net)
CARACTÉRISTIQUES
Indice de référence
Eligible au PEA
Eligible à une assurance vie
Nationalité
Forme juridique
100
(%)
En base 100
125
MSCI Turkey IMI 10/40 (NR)
Non
Oui
Luxembourg
Compartiment de SICAV avec
passeport européen
24 mai 2013
Euro
BURAK OZTUNC
BNP PARIBAS INVESTMENT
PARTNERS LUXEMBOURG
TEB PORTFOY YONETIMI AS
BNP PARIBAS INVESTMENT
PARTNERS UK LTD
BNP PARIBAS SECURITIES
SERVICES-LUXEMBOURG
BRANCH
3%
0%
1,50%
2,24%
1,75%
Quotidienne
Jour J avant 16h00 (heure de
Luxembourg)
Débit / crédit en compte :
J+3
VL inconnue
Cumulées (%)
1 mois
3 mois
depuis le début de l'année
Janvier 2015 - Janvier 2016
Janvier 2014 - Janvier 2015
Janvier 2013 - Janvier 2014
Janvier 2012 - Janvier 2013
Janvier 2011 - Janvier 2012
Annualisées (%) (base 365 jours)
1 an
3 ans
5 ans
Depuis Première Valeur Liquidative (25/04/2005)
Fonds
0,38
- 5,01
0,38
- 30,67
61,87
- 37,71
35,77
- 12,01
Indice
0,70
- 7,56
0,70
- 27,39
59,94
- 34,61
39,04
- 13,37
- 30,75
- 11,27
- 3,54
5,82
- 27,46
- 8,78
- 1,77
5,99
Les performances et réalisations du passé ne sont pas indicatives des performances actuelles ou futures. Source calcul de performance :
BNP Paribas Securities Services.
Le 24 mai 2013, le compartiment BNP PARIBAS L1 EQUITY TURKEY a été fusionné dans un nouveau compartiment de la
SICAV Luxembourgeoise PARVEST par création de PARVEST EQUITY TURKEY. Le fonds est géré suivant exactement les
mêmes processus, stratégie d’investissement et frais. Les données de performances et indicateurs de risques présentés
dans ce document avant le 24 mai 2013, correspondent à ceux de l’ex BNP PARIBAS L1 EQUITY TURKEY. Les performances
et réalisations du passé ne sont pas indicatives des performances actuelles ou futures.
*Toutes les données et performances s'appliquent à cette date, sauf indication contraire.
1/2
ANALYSE DE RISQUE
Volatilité (%)
Tracking error (%)
Ratio d'information
Ratio de Sharpe
Alpha (%)
Bêta
R²
Fonds
Réf.
27,57
3,21
-0,78
-0,41
-2,28
1,03
0,99
26,66
-0,33
-
Période : 3 ans. Fréquence : mensuelle
PRINCIPALES POSITIONS DU PORTEFEUILLE
RÉPARTITION PAR SECTEUR (%)
Libellé
%
TURKIYE IS BANKASI C
TURKIYE GARANTI BANK.
AKBANK
TURK HAVA YOLLARI
TUPRAS TURKIYE PETROL
HACI OMER HDGS
EMLAK KONUT
KOC HLDG
FORD OTOSAN
TURK TRAKTOR VE ZIRAAT MAKINELERI AS
Nombre de positions dans le portefeuille : 49
9,30
9,09
8,75
6,40
5,54
4,97
4,82
4,47
4,06
4,02
PRINCIPALES POSITIONS ACTIVES PAR RAPPORT À L'INDICE
Surpondérations Valeurs
Turk Traktor Ve Ziraat Makineleri As
Turkiye Is Bankasi C
Migros Turk Tas
Turk Hava Yollari
Akbank
Bagfas Bandirma Gubre Fabrik
Brisa Bridgestone Sabanci
Anadolu Hayat Emeklilik As
Aygaz
Cimsa Cimento Sanayi
4,13%
4,12%
3,32%
3,00%
2,83%
2,74%
2,63%
2,44%
2,33%
2,26%
EXPOSITION SECTORIELLE (%)
Sous-pondérations
Turkcell Iletisim Hizmet
Eregli Demir Ve Celik Fabrik.
Bim Birlesik Magazalar
Anadolu Biracilik
Turkiye Vakiflar Bk
Turkiye Halk Bankasi
Tofas Turk Otomobil Fabrikasi
Enka Holding Yatirim
Petkim Petrokimya Holding
Coca-cola Icecek As
Source pour toutes les données : BNP Paribas Securities Services
Finance
Industrie
Consommation de base
Matières premières
Consommation discrétionnaire
Energie
Services publics
Autres
Exposition totale : 97,25 %
Source pour toutes les données : BNP Paribas Securities Services
Source pour toutes les données : BNP Paribas Securities Services
Valeurs
44,52
16,87
7,35
7,14
6,62
5,54
5,08
4,13
-4,37%
-3,84%
-3,22%
-2,57%
-2,51%
-2,41%
-2,26%
-2,03%
-1,85%
-1,70%
du portefeuille
Finance
45,78
Industrie
17,34
par rapport à l'indice
4,11
1,56
Consommation de base
7,56
Matières premières
7,34
-2,08
Conso discrétionnaire
6,80
-1,93
Energie
5,70
Services publics
5,22
Serv. télécoms
3,68
Hors Classification
0,57
Santé
0,00
-4,9
1,65
4,14
-2,87
0,57
-0,26
Source pour toutes les données : BNP Paribas Securities Services
Le présent document est publié par BNP Paribas Asset Management S.A.S. (BNPP AM), un membre de BNP Paribas Investment Partners (BNPP IP)*. Il contient des opinions et des données statistiques que BNPP AM considère légitimes et correctes le jour de leur
publication conformément à l'environnement économique et financier en place à cette date. Le présent document ne constitue ni un conseil d'investissement, ni une invitation, ni une offre de souscription, ni une sollicitation d'achat de quelconque Instrument financier
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question, quels compartiments ou quelles classes d'actifs sont autorisés à la vente publique. En particulier, le fonds ne peut être offert ou vendu publiquement aux États-Unis. Il est conseillé aux investisseurs qui envisagent de souscrire des parts de lire attentivement
la version la plus récente du prospectus et DICI approuvée par l'autorité compétente, disponible auprès du service Clients de BNPP AM et sur le site www.bnpparibas-ip.com, ou auprès des distributeurs du fonds. Les investisseurs sont également vivement invités à
consulter les rapports financiers les plus récents du fonds en question, disponibles auprès des correspondants de BNPP AM ou sur le site internet de BNPP AM. Il est recommandé aux investisseurs de consulter leurs propres conseillers juridiques et fiscaux avant
d'investir dans le fonds. Compte tenu des risques économiques et de marché, aucune garantie ne peut être donnée quant à la réalisation par le fonds de ses objectifs d'investissement. La valeur des parts sont susceptibles par nature de varier à la hausse comme à
la baisse. En particulier, la valeur d'un investissement peut varier en fonction des fluctuations des taux de change. Les chiffres de performance sont communiqués après déduction des commissions de gestion et sont calculés sur la base de rendements globaux. Ils
s'entendent facteur temporel, dividendes nets et intérêts réinvestis compris, mais n'incluent ni les taxes ou frais de souscription ou de rachat, ni les commissions ou taxes de change. Les performances passées ne constituent en rien une garantie pour les performances
à venir.
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