Synchrony Swiss Equity avril 2016

avril 2016
Synchrony Swiss Equity
Univers d'investissement
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Notation Morningstar
La fortune du fonds est investie dans des actions de sociétés suisses figurant dans l ’indice Swiss Performance Index. Jusqu’au 15.03.2016, le
fonds était investi selon une méthode gestion quantitative dans des actions faisant partie de l ’indice FTSE RAFI Switzerland. Le suivi de cet
indice a été abandonné au profit d’une méthode de gestion active propriétaire.
Commentaire du gérant
Tableau des performances en CHF
Le fonds Synchrony Swiss Equity a dégagé une
performance de 2.05% lors du mois écoulé. Son indice de
référence, quant à lui, a été porté par les grandes
capitalisations et a fini en hausse de 3.01%. Avril a été
compliqué pour dégager de l’alpha. En effet, les
entreprises qui étaient à la traîne depuis le début de
l’année se sont bien reprises – essentiellement les
grandes entreprises du SMI qui avaient fortement corrigé .
Par exemple, ABB et Credit Suisse ont bien performé et
ont coûté au fonds 0.46% de performance sur un total de
0.59% et sous-performance issue de l’allocation. La
sélection a fait perdre au fonds 0.23% : Burkhalter (vente
d’actions avec impact sur le cours), LafargeHolcim
(sentiment négatif sur le titre) et EMS-Chemie (résultats
1er trimestre jugés moyens) n’ont pas aidé. Néanmoins,
Sika AG (9.48%), Actelion (7.86%) et Sonova (4.40%) ont
contribué à tenir le marché. Quelques prises de bénéfices
ont été effectuées sur les petites et moyennes entreprises ,
au cours du mois.
%
2011
2012
2013
2014
2015
5 ans
YTD
Avr. 16
Fds VNI
-9.89
17.33
23.64
11.82
0.85
29.98
-7.99
2.05
Indice
-9.64
18.09
24.46
12.59
1.74
34.63
-7.41
3.01
Performance du fonds en total return
Performance historique indexée
150
140
130
120
110
100
90
80
04.2011
Méthode de gestion
L'approche multi-styles sélectionne les sociétés sur
base de critères de croissance et de solidité économique.
la
Références
N° de valeur
ISIN
Bloomberg
Reuters
08.2012
04.2013
12.2013
08.2014
04.2015
12.2015
SPI® (depuis 16.03.2016)
Répartition sectorielle
37.0%
24.7%
18.3%
11.8%
1.5%
.
m
co
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Se
Té
0.5%
rv
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o. ux
0.6%
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n
5.6%
é
40%
35%
30%
25%
20%
15%
10%
5%
0%
C
Suisse
BCV
A. Kamel
13.03.1996
CHF
0.75%
0.77%
15 mars
juin
quotidienne
Fonds actif
12.2011
Synchrony Swiss Equity
Sa
CHF 125.97
CHF 75.24
12.96%
1.2%
0.48
1.00
0.99
CHF 1.50
Descriptif du fonds
Domicile du fonds
Banque dépositaire
Gestionnaire du fonds (BCGE)
Date de création
Monnaie du fonds
Commission forfaitaire globale
TER au 15.09.2015
Clôture d'exercice
Distribution
Liquidité
Thème
Sources: Gérifonds/Bloomberg
160
Informations techniques
Valeur nette d'inventaire
Fortune du fonds (en mio.)
Volatilité (5 ans)
Rendement direct
Tracking error (5 ans)
Corrélation (5 ans)
Bêta (5 ans)
Dernière distribution (brute)
Indice: SPI® (FTSE RAFI jusqu'au 15.03.16)
Les principales positions
Nestlé SA
Novartis AG
Roche Holding AG
UBS Group AG
Richemont SA
18.2%
14.5%
13.4%
6.1%
3.4%
Actelion AG
Givaudan SA
Swiss Re AG
Kuehne + Nagel AG
Sonova AG
3.4%
3.0%
2.9%
2.6%
2.6%
Contacts
401529
CH0004015290
SYNSWST SW
401529.S
BCGE Asset Management
Téléphone 058 211 21 00
www.bcge.ch
[email protected]
La performance historique ne représente pas un indicateur de performance actuelle ou future. Les données de performance ne tiennent pas compte des commissions et frais perçus lors de
l'émission et du rachat des parts. Elles ne sauraient engager la responsabilité, ni de la Banque Cantonale de Genève, ni du Groupe BCGE.