Fonds aus gutem Hause

Unabhängig seit 1674
Fonds aus gutem Hause
2
Metzler: Unabhängig aus Prinzip
Das Frankfurter Bankhaus B. Metzler seel. Sohn & Co. KGaA steht für Unabhängigkeit, Langfristigkeit,
Kontinuität und Verlässlichkeit in Kombination mit Geschäftserfahrung und Kapitalmarktkompetenz.
Metzler ist mit mittlerweile 339 Jahren die älteste deutsche Privatbank im ununterbrochenen Familien­
besitz. Seit der Gründung im Jahre 1674 hat sich Metzler in seiner langen Erfolgsgeschichte über die
Stationen „Handelshaus“ und „internationale Universalbank“ zu einer Privatbank mit unverwechsel­
barem Profil entwickelt.
Auch im 21. Jahrhundert verbindet Metzler Tradition mit strategischer Weitsicht. Als unabhängige
Privatbank ist Metzler heute Spezialist für beratungsintensive Investmentdienstleistungen. Ausgangs­
punkt des Handelns ist dabei stets der Auftrag der Kunden. Ohne interne oder externe Interessen­
konflikte erstellt Metzler objektive Analysen, deren Ergebnisse die Grundlage für die Entscheidungen
des Bankhauses sind. Das Haus Metzler konzentriert sich bewusst auf individuelle Dienstleistungen
für Institutionen und anspruchsvolle Privatkunden in den Kerngeschäftsfeldern Asset Management,
Corporate Finance, Equities, Financial Markets und Private Banking. Die Unternehmenskultur ist
Metzlers größter Vorteil: Das Bankhaus wahrt seine Unabhängigkeit und konzentriert sich auf jene
Bereiche, in denen es international anerkannte Höchstleistungen erbringen kann. Unabhängigkeit
alleine gewährleistet jedoch noch keine gute Beratung; erst zusammen mit umfassendem Kapital­
markt-Know-how, langjähriger Erfahrung, der Nähe zum weltweiten Börsengeschehen und inno­
vativer Technik entstehen daraus nachhaltig erfolgreiche Produkte und Dienstleistungen – stets
orientiert am Bedarf der Kunden.
Metzler-Produktangebot für jede Anlagedauer und Risikoklasse
Empfohlene
Anlagedauer
Metzler-Risikoklasse
Geldmarkt- und geldmarktnahe Fonds
Wertsicherungsfonds
Rentenfonds
Mischfonds
Absolute-ReturnFonds
Aktienfonds
Kurzfristig
Kurz- bis
mittelfristig
Mittelfristig
Mittel- bis
langfristig
Langfristig
1
2
3
4
5
3
Metzler Asset Management: Konzentriert auf die Stärken
Agieren statt reagieren
Gemäß der Maxime „Agieren statt reagieren“ hat
Fokus auf Klassiker und innovative quantitative
Strategien
es das Bankhaus stets verstanden, neue Markt-
Metzlers Produktpalette umfasst aktiv gemanagte
chancen frühzeitig zu erkennen und zeitnah zu
Investmentstrategien in den Anlageklassen Aktien
nutzen. So hat sich Metzler bereits sehr früh auf
und Renten sowie Absolute-Return-Konzepte und
das nichtbilanzwirksame Finanzgeschäft ausge-
innovative Wertsicherungsstrategien. Als lokaler
richtet. 1971 legte Metzler den ersten Publikums-
In­vestmentmanager hat Metzler ein exzellentes
fonds auf – zu einem Zeitpunkt, als dieser Markt
Know-how in europäischen Aktien und Fixed-In-
in Deutschland noch in den Kinderschuhen steckte.
come-Produkten. Für Aktieninvestments an Bör-
1987 wurde das Fondsgeschäft in der Kapital­
sen in Ländern wie Japan und China kooperiert
anlagegesellschaft Metzler Investment GmbH
Metzler zudem mit Anbietern mit einem Spezial-
konzentriert. Mit Gründung der irischen Fonds-
Know-how vor Ort.
verwaltungsgesellschaft Metzler Ireland Limited
im Jahr 1994 stellte Metzler das Fondsgeschäft
Ausgezeichnete Leistungen
auf eine internationale Basis.
Die Qualität der Metzler-Fondsprodukte wird auch
von Ratingagenturen und den Medien beachtet
Schnelles und flexibles Handeln an den Märkten
und anerkannt: So wurde das Fondsmanagement
Das Fondsmanagement ist stark von der Philo­
in der jüngsten Vergangenheit von renommierten
sophie des Hauses Metzler geprägt: Die Teams
Ratingagenturen wie Standard & Poor’s und
treffen ihre Entscheidungen unabhängig und
Sauren Fonds-Research mehrfach ausgezeichnet.
konzentrieren sich konsequent auf ihre Stärken.
Es wird daher besonderer Wert gelegt auf das
aktive Handeln an den Kapitalmärkten und die
Eigenverantwortlichkeit des jeweiligen Fonds­
managers. Gruppen von mehreren Spezialisten
decken die unterschiedlichen Anlagebereiche
und -regionen ab. Auf Basis der im Team gesam­
melten Informationen und entwickelten Ideen
sowie des quantitativen Research übernimmt ein
Produktverantwortlicher die Regie bei der Port­
foliozusammenstellung. Dadurch kann er mit seinem Team schnell und flexibel an den Märkten
agieren und ist mit seiner Arbeit in die ebenso
stabile wie starke Infrastruktur eines gestande­nen
Vermögensverwalters eingebettet.
4
Fondsname
Eckdaten
WKN / ISIN /
Valorennr.
Fonds­
auflegung
MetzlerRisikoklasse
Synthetic Empfohlene
Risk Re­ward An­lagedauer
Indica­tor
(SRRI)1
Erstmindest­ Ertrags­
Vertriebs­zulassung
anlageverwendung
summe
(in EUR)
Granular2
Geldmarkt- und geldmarktnahe
Fonds
g
Metzler
Geldmarkt 4
976168 /
DE0009761684
27.3.1995
1
sehr geringes
Risiko
1
Kurzfristig,
ein Monat bis
drei Jahre
–
Thesaurierend Deutschland
4
hohes Risiko
3
Mittelfristig,
ab 4 Jahre
–
Ausschüttend
Nein
Wertsicherungsfonds
g
Metzler Global
Multi Asset Risk
Limit
A1J1NS /
IE00B8KKF339
1.10.2012
Metzler Multi Flex
Defensiv TR
A0YJMR /
DE000A0YJMR8
2.8.2010
2
geringes Risiko
3
Kurz- bis mittel- –
fristig, ab 2 Jahre
Thesaurierend Deutschland
Nein
Metzler Multi Flex
Defensiv B
A1T6KX /
DE000A1T6KX0
3.6.2013
2
geringes Risiko
3
Kurz- bis mittel- 5.000
fristig, ab 2 Jahre
Thesaurierend Deutschland
Nein
Metzler Multi Flex
Defensiv C
A1T6KY /
DE000A1T6KY8
3.6.2013
2
geringes Risiko
3
Kurz- bis mittel- 500.000
fristig, ab 2 Jahre
Thesaurierend Deutschland
Nein
Metzler TORERO
Global Protect A
A0MY0U /
3.3.2008
DE000A0MY0U9
3
mittleres Risiko
3
Mittelfristig,
ab 3 Jahre
–
Thesaurierend Deutschland, Österreich Nein
Metzler TORERO
Global Protect B
A1JSXR /
DE000A1JSXR5
3.9.2012
3
mittleres Risiko
3
Mittelfristig,
ab 3 Jahre
5.000
Thesaurierend Deutschland
Nein
Metzler TORERO
Global Protect C
A0H1AG /
DE000A0H1AG2
3.9.2012
3
mittleres Risiko
3
Mittelfristig,
ab 3 Jahre
500.000
Thesaurierend Deutschland
Nein
Metzler
Torero SGB AIA
A0Q922 /
DE000A0Q9223
17.8.2009
2
geringes Risiko
2
Kurz- bis mittel- –
fristig, ab 2 Jahre
Ausschüttend
Deutschland
Nein
Metzler
Torero SGB AIB
A0Q923 /
DE000A0Q9231
14.9.2009
2
geringes Risiko
2
Kurz- bis mittel- 7.500.000
fristig, ab 2 Jahre
Ausschüttend
Deutschland
Nein
Metzler
Torero SGB AIC
A0Q924 /
DE000A0Q9249
9.9.2010
2
geringes Risiko
2
Kurz- bis mittel- 15.000.000
fristig, ab 2 Jahre
Ausschüttend
Deutschland
Nein
3
mittleres Risiko
3
Mittelfristig,
ab 3 Jahre
–
Ausschüttend
3
mittleres Risiko
2
Mittelfristig,
ab 4 Jahre
–
3
mittleres Risiko
3
Mittelfristig,
ab 4 Jahre
–
Rentenfonds
Metzler Euro
Corporates AI
A0RBZB /
DE000A0RBZB5
2.3.2009
Metzler
Euro Corporates
Short Term
A1J1NR /
IE00B8KKJT75
1.10.2012
Metzler Renten
Allstyle
975226 /
DE0009752261
11.3.1991
Deutschland, Österreich Nein
(weiß; seit 25.10.2012)
(weiß; seit 8.6.2011)
Deutschland, Österreich Ja
(weiß; seit 3.8.2009)
Ausschüttend
Deutschland, Österreich Nein
(weiß; seit 25.10.2012)
Ausschüttend
Deutschland
Fondswährung aller hier abgebildeter Metzler-Fonds ist der Euro.
1
Der SRRI ist eine Volatilitätskennzahl und kann sich verändern. Der SRRI reicht von 1 (geringe Rendite bei geringem Risiko) bis 7 (höhere Rendite bei höherem Risiko).
2
Die Granularität eines Fonds wird monatlich überprüft und kann sich verändern.
3
Detaillierte Informationen zur Berechnung der Performance-Fee erhalten Sie im aktuellen Verkaufsprospekt.
4
Das Geldmarkt-Sondervermögen „Metzler Geldmarkt“ wird zum 1. Oktober 2013 in ein richtlinienkonformes geldmarktnahes Sondervermögen umgewandelt und
in „Metzler Euro Liquidity“ umbenannt.
5
Es kann weder garantiert noch zugesichert oder gewährleistet werden, dass die Wertuntergrenze gehalten wird.
6
Es kann weder garantiert noch zugesichert oder gewährleistet werden, dass die sich aus der angestrebten Höchststandssicherung ergebende Wertuntergrenze gehalten wird.
Nein
5
Anlageansatz
Kosten & Gebühren
Anlagestrategie/-schwerpunkt
Ausgabe- Verwal­
aufschlag tungs(in %)
vergütung
p. a. (in %)
Depot­
Perfor­
bankmancegebühr
Fee3
p. a. (in %)
0,00
0,05
0,025
Nein
Andreas Hartung
–
5,00
Je nach Marktlage investiert der Fonds weltweit und variabel bis zu 100 % in Aktien,
Renten oder Geldmarktpapiere. Die angestrebte jährliche Wertuntergrenze beträgt
5
90 % des jeweiligen Vorjahresultimopreises. Die Anlagestrategie folgt festen, nachvollziehbaren Regeln und ist unabhängig von individuellen Markteinschätzungen.
0,60
0,05
Nein
Team „Absolute
Return und Wert­
sicherung“
–
0,90
0,05
Nein
–
3,50
Je nach Marktlage investiert der Fonds weltweit und variabel bis zu 100 % in Aktien,
Renten oder Geldmarktpapiere. Die angestrebte jährliche Wertuntergrenze beträgt
5
96 % des jeweiligen Vorjahresultimopreises. Die Anlagestrategie folgt festen, nachvoll0,00
ziehbaren Regeln und ist unabhängig von individuellen Markteinschätzungen.
0,60
0,05
Nein
Team „Absolute
Return und Wert­
sicherung“
–
0,00
0,35
0,05
Nein
3,50
1,60
0,05
Nein
0,00
0,60
0,05
Nein
–
0,00
0,35
0,05
Nein
–
Der Rentenfonds mit einer täglichen Wertuntergrenze von 98 % des zuletzt erreich- 0,00
ten Fondspreis-Höchststandes 6 (bereinigt um Ausschüttungen und Steuerabschläge)
investiert nach Vor­gaben des Sozialgesetzbuches (SGB) primär in europäische Staats­
anleihen höchster Bonität. Die Anlagestrategie folgt festen, nachvollziehbaren Regeln 0,00
und ist unabhängig von individuellen Markteinschätzungen.
0,30
0,05
Nein
0,28
0,05
Nein
0,00
0,25
0,05
Nein
Vergleichs­
index
Citi EUR
Der Anlageschwerpunkt liegt auf verzinslichen und unverzins­lichen Wertpapieren in3 Month Deposit und aus­ländischer Aussteller mit einer maximalen Laufzeit von zwölf Monaten.
Anlageziel ist, eine marktgerechte Rendite mit entsprechender laufender Wieder­anlage
der Erträge zu erwirtschaften.
–
–
–
Je nach Marktlage investiert der Fonds weltweit und variabel bis zu 100 % in Aktien,
Renten oder Geldmarktpapiere. Die an­gestrebte jährliche Wertuntergrenze beträgt
93 %5 des jewei­li­gen Vorjahresultimopreises. Die Anlagestrategie folgt festen, nach­
vollziehbaren Regeln und ist unabhängig von individuellen Markteinschätzungen.
–
Fondsmanager
Team „Absolute
Return und Wert­
sicherung“
Team „Absolute
Return und Wert­
sicherung“
Bank of America
Merrill Lynch
Euro Corporate
Der Fonds investiert überwiegend in variabel und festverzinsliche Wertpapiere in- und
ausländischer Aussteller. Der Schwerpunkt liegt hierbei auf Unternehmensanleihen.
0,00
0,30
0,05
Ja
Claudia Blauth
ML EMU Corp.
Non-Fin. 1–3 J.
Der Fonds investiert überwiegend in variabel und festverzinsliche Wertpapiere in- und
5,00
ausländischer Aussteller mit einer Restlaufzeit bis zu fünf Jahren. Der Schwerpunkt liegt
hierbei auf Anleihen von Unternehmen außerhalb des Finanzsektors.
0,30
0,05
Ja
Peter Welling
–
Der Anlageschwerpunkt liegt überwiegend auf verzinslichen Wertpapieren in- und aus- 4,50
ländischer Aussteller – unabhängig von einer Benchmark. Das Fondskonzept folgt einem
Total-Return-Ansatz und bietet eine hohe Flexibilität beim Laufzeitenmanagement sowie
bei der Auswahl der Anlageinstrumente.
0,90
0,12
Nein
Metzler Asset
Management
6
Fondsname
Eckdaten
WKN / ISIN /
Valorennr.
Fonds­
auflegung
MetzlerRisikoklasse
Synthetic Empfohlene
Risk Re­ward An­lagedauer
Indica­tor
(SRRI)1
Erstmindest­ Ertrags­
Vertriebs­zulassung
anlageverwendung
summe
(in EUR)
Granular2
Mischfonds
Metzler
Vermögensverwal­
tungsfonds 30 A
A1J16U /
DE000A1J16U3
2.4.2013
4
hohes Risiko
4
Mittel- bis lang- –
fristig, ab 4 Jahre
Thesaurierend Deutschland
Nein
Metzler
Vermögensverwal­
tungsfonds 30 B
A1T6K0 /
DE000A1T6K09
2.4.2013
4
hohes Risiko
4
Mittel- bis lang- 1.000.000
fristig, ab 4 Jahre
Thesaurierend Deutschland
Nein
Metzler
Vermögensverwal­
tungsfonds 50 A
A1J16W /
DE000A1J16W9
2.4.2013
4
hohes Risiko
5
Mittel- bis lang- –
fristig, ab 5 Jahre
Thesaurierend Deutschland
Nein
Metzler
Vermögensverwal­
tungsfonds 50 B
A1T6K1 /
DE000A1T6K17
2.4.2013
4
hohes Risiko
5
Mittel- bis lang- 1.000.000
fristig, ab 5 Jahre
Thesaurierend Deutschland
Nein
Metzler
Vermögensverwal­
tungsfonds 70 A
A1J16Y /
DE000A1J16Y5
2.4.2013
4
hohes Risiko
6
Mittel- bis lang- –
fristig, ab 5 Jahre
Thesaurierend Deutschland
Nein
Metzler
Vermögensverwal­
tungsfonds 70 B
A1T6K2 /
DE000A1T6K25
2.4.2013
4
hohes Risiko
6
Mittel- bis lang- 1.000.000
fristig, ab 5 Jahre
Thesaurierend Deutschland
Nein
Privat Port­folio
Plan 1
A0D8QG /
DE000A0D8QG7
1.8.2005
3
mittleres Risiko
3
Mittelfristig,
ab 3 Jahre
Thesaurierend Deutschland
Nein
4
Mittel- bis lang- –
fristig, ab 5 Jahre
Ausschüttend
5
7
sehr hohes Risiko
Langfristig,
deutlich über
5 Jahre
Ausschüttend
Absolute-Return-Fonds
–
Metzler
Alpha Strategies
A1J1NT /
IE00B8KKJW05
1.10.2012
Metzler
Emerging Markets
Risk Control
A1J1NQ /
IE00B8KKKC71
1.10.2012
Nordea 1 –
Heracles Long/
Short MI Fund AP
A0NDW9 /
LU0343921457 /
3853718
12.3.2008
4
hohes Risiko
6
Mittel- bis lang- –
fristig, ab 5 Jahre
Nordea 1 –
Heracles Long/
Short MI Fund BP
A0Q8WA /
LU0375726329 /
4633706
1.10.2008
4
hohes Risiko
6
Mittel- bis lang- –
fristig, ab 5 Jahre
Nordea 1 –
Heracles Long/
Short MI Fund AI
A0NDXA /
LU0343921531 /
3853807
12.3.2008
4
hohes Risiko
6
Mittel- bis lang- 75.000
fristig, ab 5 Jahre
Ausschüttend
Nein
Nordea 1 –
Heracles Long/
Short MI Fund BI 5
A0Q8WB /
LU0375726162 /
4633702
1.10.2008
4
hohes Risiko
6
Mittel- bis lang- 75.000
fristig, ab 5 Jahre
Thesaurierend
Nein
4
hohes Risiko
–
Deutschland, Österreich Nein
(weiß; seit 25.10.2012)
Deutschland, Österreich Nein
(weiß; seit 25.10.2012)
Ausschüttend
Deutschland, Österreich Nein
(weiß; seit 2008), Schweiz,
Groß­britannien, Finnland,
Frankreich, Norwegen
Thesaurierend und Schweden
Nein
Fondswährung aller hier abgebildeter Metzler-Fonds ist der Euro.
1
Der SRRI ist eine Volatilitätskennzahl und kann sich verändern. Der SRRI reicht von 1 (geringe Rendite bei geringem Risiko) bis 7 (höhere Rendite bei höherem Risiko).
2
Die Granularität eines Fonds wird monatlich überprüft und kann sich verändern.
3
Detaillierte Informationen zur Berechnung der Performance-Fee erhalten Sie im aktuellen Verkaufsprospekt.
4
Die Abkürzung ETFs steht für Exchange-Traded Funds. Darunter sind börsengehandelte Fonds zu verstehen.
5
Weitere Anteilklasse Absolute Return: Nordea 1 – Heracles Long/Short MI Fund X
7
Anlageansatz
Kosten & Gebühren
Vergleichs­
index
Anlagestrategie/-schwerpunkt
Ausgabe- Verwal­
aufschlag tungs(in %)
vergütung
p. a. (in %)
Depot­
Perfor­
bankmancegebühr
Fee3
p. a. (in %)
–
Der Anlageschwerpunkt des Fonds liegt auf Renten-ETFs4 wie Covered Bonds, Corporate
Bonds, High-Yield-Bonds, Emerging-Markets-Bonds und Staatsanleihen, ergänzt durch
Rohstoff-ETFs4. Bis zu 30 % des Fondsvolumens kann in globale Aktienmärkte investiert
werden. Sollten die Risiken für eine oder mehrere Anlageklasse(n) steigen, kann der Anteil
der jeweiligen Anlageklasse bis auf 0 % des Fondsvolumens sinken.
3,50
1,25
0,10
Nein
0,00
0,35
0,10
Nein
3,50
1,50
0,10
Nein
0,00
0,50
0,10
Nein
Der Anlageschwerpunkt des Fonds liegt mit bis zu 70 % des Fondsvolumens auf globalen
3,50
Aktien, ergänzt durch Investments in Rohstoff-ETFs4 und Renten-ETFs4 wie Covered
Bonds, Corporate Bonds, High-Yield-Bonds, Emerging-Markets-Bonds und Staatsanleihen.
Sollten die Risiken für eine oder mehrere Anlageklasse(n) steigen, kann der Anteil der
0,00
jeweiligen Anlageklasse bis auf 0 % des Fondsvolumens sinken.
1,60
0,10
Nein
0,60
0,10
Nein
–
Das Gemischte Sondervermögen investiert weltweit in Aktien, Renten und Geldmarkt­
3,50
papiere. Die Anlagen sind breit über Länder, Regionen und Themen gestreut. Der Anteil
von Aktien und Aktienfonds darf insgesamt 50 % des Fondsvermögens nicht überschreiten.
1,60
0,05
Ja
Team „Taktische
Asset-Allokation“
–
Die Anlagestrategie des Fonds basiert auf einem quantitativen und regelgebundenen 5,00
System mit dem Ziel, marktunabhängige Renditen (Alpha) zu generieren. Hierzu werden die drei Alphamodelle Trendfolge/Optionsreplikation, Fundamental/Relative-Value
und Options-/Volatilitätsstrategien eingesetzt. Der Fonds setzt die einzelnen Strategien durch die Investition in globale Aktien-, Renten- und Währungsmärkte um.
0,40
0,05
Ja
Team „Absolute
Return und Wert­
sicherung“
–
Der Anlageschwerpunkt liegt auf den großen Schwellenländern (Emerging Markets).
Bis zu 25 % können in kleinere Grenzmärkte angelegt werden. Der Fonds investiert
überwiegend in Aktien und aktienähnliche Wertpapiere, Investmentfonds und ETFs 4.
Aktienmarktschwankungen wird begegnet durch eine regelgebundene gesteuerte
Aktienquote von 0 bis 100 %.
5,00
0,80
0,12
Nein
Team „Absolute
Return und Wert­
sicherung“
–
Der Fonds wird durch ein prognosefreies und regelgebundenes System gesteuert –
mit dem Ziel, eine langfristige Rendite zu erreichen. Der Fonds nutzt regelbasierte
derivative Strategien, um ein weltweit breit diversifiziertes Portfolio von Long- und
Short-Positionen in Aktien-, Renten- und Devisenmärkten aufzubauen.
3,50
2,00
0,125
Ja
Team „Absolute
Return und Wert­
sicherung“
3,50
2,00
0,125
Ja
–
3,50
1,20
0,125
Ja
–
3,50
1,20
0,125
Ja
–
–
–
–
–
–
Der Fonds investiert bis zu 50 % des Fondsvolumens in globale Aktienmärkte. Die rest­
lichen Mittel werden in Renten-ETFs4 wie Covered Bonds, Corporate Bonds, High-YieldBonds,Emerging-Markets-Bonds und Staatsanleihen investiert und durch Investments in
Rohstoff-ETFs4 ergänzt. Sollten die Risiken für eine oder mehrere Anlageklasse(n) steigen,
kann der Anteil der jeweiligen Anlageklasse bis auf 0 % des Fondsvolumens sinken.
Fondsmanager
Team „Taktische
Asset-Allokation“
8
Fondsname
Eckdaten
WKN / ISIN /
Valorennr.
Fonds­
auflegung
MetzlerRisikoklasse
Synthetic Empfohlene
Risk Re­ward An­lagedauer
Indica­tor
(SRRI)1
4
hohes Risiko
7
4
hohes Risiko
7
6
Erstmindest­ Ertrags­
Vertriebs­zulassung
anlageverwendung
summe
(in EUR)
Granular2
Aktienfonds
Metzler Aktien
Deutschland AR
975223 /
DE0009752238
2.1.1992
Metzler Aktien
Deutschland AI
A1C691 /
DE000A1C6919
1.2.2011
Metzler Aktien
Europa AR
975222 /
DE0009752220
2.1.1992
4
hohes Risiko
Metzler Chinese
Equity Fund
A0MKFW /
IE00B1P83P19
20.3.2007
Metzler Eastern
Europe/Class A
577999 /
IE0000111876 /
1138779
4.10.2000
A0YAYP /
IE00B42GXQ04 /
10633910
1.10.2009
Metzler European
Concentrated
Growth/Class A
A1JCJY /
IE00B5T6MG33
2.8.2011
Metzler European
Concentrated
Growth/Class B
A1JCJZ /
IE00B57RJ011
1.11.2012
Metzler European
Focus Fund
A0M97K /
IE00B29W4T70
8.1.2008
Metzler European
Growth/Class A
987736 /
IE0002921868 /
918222
2.1.1998
Metzler Eastern
Europe/Class B
Metzler European
Growth/Class B
Mittel- bis lang- –
fristig, ab 5 Jahre
Ausschüttend
Mittel- bis lang- 500.000
fristig, ab 5 Jahre
Ausschüttend
Mittel- bis lang- –
fristig, ab 5 Jahre
Ausschüttend
5
7
sehr hohes Risiko
Langfristig,
deutlich über
5 Jahre
–
Ausschüttend
5
7
sehr hohes Risiko
Langfristig,
deutlich über
5 Jahre
–
Langfristig,
deutlich über
5 Jahre
500.000
5
6
sehr hohes Risiko
Langfristig,
deutlich über
5 Jahre
–
5
6
sehr hohes Risiko
Langfristig,
deutlich über
5 Jahre
500.000
4
hohes Risiko
6
Mittel- bis lang- –
fristig, ab 5 Jahre
Ausschüttend
4
hohes Risiko
6
Mittel- bis lang- –
fristig, ab 5 Jahre
Ausschüttend
5
7
sehr hohes Risiko
Deutschland, Österreich Nein
(weiß; seit 22.10.2010)
Deutschland, Österreich Nein
(weiß; seit 1.2.2011)
Deutschland
Nein
Deutschland, Österreich Nein
(weiß; seit 31.3.2008)
Ausschüttend
Deutschland, Schweiz,
Österreich (weiß; seit
Nein
23.9.2010)
Ausschüttend
Deutschland, Schweiz,
Österreich (weiß; seit
Nein
23.9.2010)
Ausschüttend
Deutschland, Österreich Nein
(weiß; seit 15.9.2011)
Ausschüttend
Deutschland, Österreich Nein
(weiß; seit 1.11.2012)
Deutschland, Österreich Nein
(weiß; seit 31.3.2008)
Deutschland, Schweiz,
Österreich (weiß; seit
Ja
22.10.2007)
A0YAYM /
1.10.2009
IE00B3ZLWY60 /
10633849
4
hohes Risiko
6
Metzler European
Growth/Class C
A1C31F /
IE00B4YWB283
28.11.2011
4
hohes Risiko
Metzler European
Small and Micro
Cap4
A1JCJW /
IE00B5M17487
2.8.2011
5
6
sehr hohes Risiko
Mittel- bis lang- 500.000
fristig, ab 5 Jahre
Ausschüttend
Deutschland, Schweiz,
Österreich (weiß; seit
Ja
1.10.2009)
6
Mittel- bis lang- 500.000
fristig, ab 5 Jahre
Thesaurierend Deutschland
Langfristig,
deutlich über
5 Jahre
Ausschüttend
–
Ja
Deutschland, Österreich Nein
(weiß; seit 15.9.2011)
Fondswährung aller hier abgebildeter Metzler-Fonds ist der Euro.
1
Der SRRI ist eine Volatilitätskennzahl und kann sich verändern. Der SRRI reicht von 1 (geringe Rendite bei geringem Risiko) bis 7 (höhere Rendite bei höherem Risiko).
2
Die Granularität eines Fonds wird monatlich überprüft und kann sich verändern.
3
Detaillierte Informationen zur Berechnung der Performance-Fee erhalten Sie im aktuellen Verkaufsprospekt.
4
Bitte beachten Sie, dass sich beim Metzler European Small and Micro Cap der Abrechnungstag um vier Tage verzögert (Schlusstag + 4).
9
Anlageansatz
Kosten & Gebühren
Vergleichs­
index
Anlagestrategie/-schwerpunkt
Ausgabe- Verwal­
aufschlag tungs(in %)
vergütung
p. a. (in %)
Depot­
Perfor­
bankmancegebühr
Fee3
p. a. (in %)
MSCI Deutschland Net
Der Schwerpunkt des Fonds liegt auf Aktien quali­tativ hochwertiger deutscher Unternehmen mit nachhaltigem Geschäftsmodell, die gemessen an ihren Wachstumsaus­
sichten unter­bewertet sind. Der Fokus liegt auf Standardwerten; Small und Mid Caps
können beigemischt werden.
5,00
1,25
0,12
Ja
5,00
0,75
0,12
Nein
STOXX Europe
600
Der Anlageschwerpunkt liegt auf Aktien euro­päischer Unternehmen (Standardwerte);
Nebenwerte können beigemischt werden.
5,00
1,25
0,12
Ja
Frank Heise
MSCI China
Net
Sumitomo Mitsui Asset Management aus Japan mit Stand­orten in Hongkong und
Schanghai in­vestiert für den Fonds überwiegend in Unternehmen aus Festland-China.
Die Auswahl der 50 bis 80 Einzeltitel erfolgt über einen „Bottom-up-Ansatz“, der auf
den Ergebnissen der Analyse des Wachstums­potenzials einzelner Unternehmen beruht.
5,00
1,75
0,15
Nein
Hideshige
Watanabe, Sumitomo Mitsui Asset
Management Co.
Ltd.
Nomura CEE
(EUR) Index
Der Anlageschwerpunkt liegt auf Aktien osteuropäischer Unternehmen mit überdurch- 5,00
schnittlichem Entwicklungspotenzial. Dabei wird eine breite regionale Streuung über die
osteuro­pä­ischen Länder und Randmärkte verfolgt – mit Fokus auf Aktien von kleinen
und mittelgroßen Unter­nehmen.
5,00
1,75
0,55
Ja
Markus Brück
0,90
0,55
Nein
5,00
1,75
0,15
Nein
5,00
1,00
0,15
Nein
–
Das Anlageuniversum umfasst europäische Aktien aus den Segmenten „Growth“, „Small 5,00
Cap/Value“, „Core“ und „Emerging Europe“. Es handelt sich um einen Multi-Management­-­
Ansatz mit breiter Diversifikation über Stile, Anlageuniversen, Investmentprozesse und
Einzelmanager. Die Aktienauswahl erfolgt unabhängig von ei­ner Benchmark.
1,75
0,15
Nein
Lorenzo Carcano
und Heiko Veit
MSCI Europe
Growth Net
Der Anlageschwerpunkt liegt auf europäischen Aktien mit überdurchschnittlichem
Wachstums­potenzial – unabhängig von ihrer Branche und Marktkapitalisierung.
5,00
1,50
0,15
Ja
Heiko Veit und
Philipp Struck
MSCI Europe
Growth Net
5,00
0,75
0,15
Nein
MSCI Europe
Growth Net
5,00
0,75
0,15
Nein
Das Anlageuniversum des Fonds umfasst europäische Unternehmen mit einer Markt­
5,00
kapitalisierung von bis zu 1 Mrd. EUR, primär aber unter 500 Mio. EUR. Das Fondsmanagement investiert in unterbewertete Aktien von Unternehmen mit langfristig überdurchschnittlichem Entwicklungspotenzial. Das Portfolio wird unabhängig von einer Benchmark
oder einer vorgegebenen Portfoliokonstruktion gemanagt.
1,75
0,15
Nein
MSCI Deutschland Net
Nomura CEE
(EUR) Index
–
–
–
Den Anlageschwerpunkt bilden europäische Wachstumsunternehmen mit klaren
Qua­litätsmerk­malen. Investiert wird vorwiegend in große, aber auch vielversprechende
mittlere und kleine Unternehmen. Das auf ca. 30 Aktien konzentrierte Portfolio wird
unabhängig von einer Benchmark oder einer vor­gegebenen Portfoliokonstruktion
ge­managt.
Fondsmanager
Stefan Dudacy
Philipp Struck und
Heiko Veit
Stefan Meyer und
Lorenzo Carcano
10
Fondsname
Eckdaten
WKN / ISIN /
Valorennr.
Fonds­
auflegung
MetzlerRisikoklasse
Synthetic Empfohlene
Risk Re­ward An­lagedauer
Indica­tor
(SRRI)1
Metzler European 987735 /
Smaller Com­panies/ IE0002921975 /
Class A
918225
2.1.1998
5
7
sehr hohes Risiko
Metzler European A0YAYL /
Smaller Com­panies/ IE00B40ZVV08 /
Class B
10633823
1.10.2009
Expert Select
978759 /
DE0009787598
1.2.2001
4
hohes Risiko
Metzler
Focus Japan/
Class A
A0LCBJ /
IE00B1F1VT06 /
3354452
15.11.2006
Metzler Global
Selection/Class A
987737 /
IE0003722596
Metzler
International
Growth/Class A
Erstmindest­ Ertrags­
Vertriebs­zulassung
anlageverwendung
summe
(in EUR)
Granular2
Langfristig,
deutlich über
5 Jahre
–
Ja
Langfristig,
deutlich über
5 Jahre
500.000
Aktienfonds
5
7
sehr hohes Risiko
Deutschland, Schweiz,
Österreich (weiß;
seit 22.10.2007)
Ausschüttend
Deutschland, Schweiz,
Österreich (weiß;
Ja
seit 1.10.2009)
Mittel- bis lang- –
fristig, ab 5 Jahre
Ausschüttend
Deutschland
Nein
5
6
sehr hohes Risiko
Langfristig,
deutlich über
5 Jahre
–
Ausschüttend
Deutschland, Schweiz
Nein
2.1.1998
4
hohes Risiko
4
Mittel- bis lang- –
fristig, ab 4 Jahre
Ausschüttend
Deutschland
Nein
989439 /
IE0003723560
4.1.1999
4
hohes Risiko
6
Mittel- bis lang- –
fristig, ab 5 Jahre
Ausschüttend
Metzler
Japanese Equity
Fund/Class A
989437 /
IE0003722711 /
966380
19.5.20044
Langfristig,
deutlich über
5 Jahre
–
Ausschüttend
Metzler
Japanese Equity
Fund/Class B
A0YAYN /
IE00B42CGK39 /
10633868
1.10.2009
Langfristig,
deutlich über
5 Jahre
500.000
Metzler Russia
Fund/Class A
A1C31D /
IE00B54VN939
31.8.2010
5
7
sehr hohes Risiko
Langfristig,
deutlich über
5 Jahre
–
2.1.1992
4
hohes Risiko
Mittel- bis lang- –
fristig, ab 5 Jahre
Metzler Wachstum 975225 /
International
DE0009752253
6
Ausschüttend
5
6
sehr hohes Risiko
5
6
sehr hohes Risiko
6
Deutschland, Österreich Nein
(weiß; seit 22.10.2007)
Deutschland, Schweiz,
Österreich (weiß;
Ja
seit 22.10.2007)
Ausschüttend
Deutschland, Schweiz,
Österreich (weiß; seit
Ja
1.10.2009)
Ausschüttend
Deutschland
Nein
Thesaurierend Deutschland
Nein
Fondswährung aller hier abgebildeter Metzler-Fonds ist der Euro.
1
Der SRRI ist eine Volatilitätskennzahl und kann sich verändern. Der SRRI reicht von 1 (geringe Rendite bei geringem Risiko) bis 7 (höhere Rendite bei höherem Risiko).
2
Die Granularität eines Fonds wird monatlich überprüft und kann sich verändern.
3
Detaillierte Informationen zur Berechnung der Performance-Fee erhalten Sie im aktuellen Verkaufsprospekt.
4
Aufgelegt am 4. Januar 1999 als Metzler German Equities (deutscher Aktienfonds), seit dem 19. Mai 2004 Metzler Japanese Equity Fund (japanischer Aktienfonds)
11
Anlageansatz
Kosten & Gebühren
Vergleichs­
index
Anlagestrategie/-schwerpunkt
Ausgabe- Verwal­
aufschlag tungs(in %)
vergütung
p. a. (in %)
Depot­
Perfor­
bankmancegebühr
Fee3
p. a. (in %)
STOXX Europe
Small 200
Der Anlageschwerpunkt liegt auf europäischen Aktien von kleinen und mittelgroßen
Unternehmen (Nebenwerte). Das Fondsmanagement legt den Fokus auf Aktien,
die gemessen an ihren Wachtumsaussichten unterbewertet sind.
5,00
1,50
0,15
Ja
STOXX Europe
Small 200
5,00
0,75
0,15
Nein
MSCI Europa
Der Dachfonds investiert sowohl in europäische als auch in weltweit anlegende AktienNet (50 %), MSCI fonds. Aktienmarktschwankungen wird begegnet, indem das Fondsmanagement die
Welt Net (50 %) Aktienquote mittels Aktienindexfutures zwischen 0 und 100 % steuert.
5,00
1,25
0,12
Ja
Team „Taktische
Asset-Allokation“
TOPIXPerformanceIndex
Der Fonds investiert in etwa 30 japanische Unternehmen, die von aktuellen Trends
am Markt besonders profitieren („High-Alpha-Strategie“) und weicht dabei vom Vergleichsindex TOPIX Performance ab.
5,00
1,50
0,10
Nein
Nissay Asset
Management
Corporation
MSCI Welt Net
(75 %), EONIA
(25 %)
Der Anlageschwerpunkt des Fonds liegt auf globalen Aktien. Aktienmarktschwankungen 5,00
wird begegnet, indem das Fondsmanagement die Aktienquote mittels Aktienindex­
futures zwischen 0 und 100 % steuert.
1,25
0,04
Nein
Team „Taktische
Asset-Allokation“
–
Der Anlageschwerpunkt liegt auf internationalen Aktien mit überdurchschnittlichem
Wachstumspotenzial – unabhängig von ihrer Branche und Marktkapitalisierung.
5,00
1,80
0,15
Nein
Randolf Salzsieder
und Heiko Veit
TOPIXPerformanceIndex
Der Anlageschwerpunkt liegt auf japanischen Aktien mit besonderem Augenmerk auf
5,00
unterbewertete Unternehmen, deren Erträge infolge von Restrukturierungen oder der Erschließung neuer Geschäftsfelder voraussichtlich stei­gen werden. Die Einzeltitelauswahl
erfolgt auf Basis eines eigens ent­wickelten „Value-Score-Modells“, in das alle verfügbaren Unternehmensdaten und -prognosen ein­fließen. Der Fonds wird somit gemanagt wie 5,00
sein japanischer „Mutterfonds“, der T&D Active Value Open Fund.
1,50
0,11
Ja
Fumio Matsumoto,
T&D Asset Management Co., Ltd.,
1,00
0,11
Nein
TOPIXPerformanceIndex
Fondsmanager
Lorenzo Carcano
MSCI Russland
10/40 Net
Der Fonds investiert überwiegend in Aktien russischer Gesellschaften, die an anerkannten 5,00
Märkten notiert sind oder gehandelt werden. Der Fokus liegt auf mittelgroßen und großen
Unternehmen mit starker Marktposition und überdurchschnittlichem Wachstumspotenzial.
1,75
0,15
Ja
Simone Beer
MSCI Global
Growth Net
Der Anlageschwerpunkt liegt auf internationalen Aktien mit überdurchschnittlichem
Wachstums­potenzial – unabhängig von ihrer Branche und Marktkapitalisierung.
1,25
0,12
Ja
Randolf Salzsieder
und Heiko Veit
5,00
12
Fonds
Kapitalanlage-/Verwaltungs­
gesellschaft
Metzler
Metzler
Investment Ireland
Limited
GmbH
Depotbank
Zahlstelle in Österreich
und in der Schweiz
B. Metzler Brown Broth­ Nordea
Nordea
Investment seel. Sohn ers Harriman Bank S. A.
Funds S. A. & Co. KGaA Trustee Ser­
vices (Ire­
land) Limited
Erste Bank
der öster­
reichischen
Sparkassen
AG
Expert Select
x
x
Metzler Aktien Deutschland AR
x
x
x
Metzler Aktien Deutschland AI
x
x
x
Metzler Aktien Europa AR
x
RBC Dexia
Investor
Services
Bank S. A.
x
Metzler Alpha Strategies
x
x
x
Metzler Chinese Equity Fund
x
x
x
Metzler Eastern Europe/Class A
x
x
x
x
Metzler Eastern Europe/Class B
x
x
x
x
Metzler Emerging Markets Risk Control
x
x
x
Metzler Euro Corporates AI
x
x
x
Metzler Euro Corporates Short Term
x
x
x
Metzler European Concentrated Growth/Class A
x
x
x
Metzler European Concentrated Growth/Class B
x
x
x
Metzler European Focus Fund
x
x
x
Metzler European Growth/Class A
x
x
x
x
Metzler European Growth/Class B
x
x
x
x
Metzler European Growth/Class C
x
x
Metzler European Small and Micro Cap
x
x
x
Metzler European Smaller Companies/Class A
x
x
x
x
Metzler European Smaller Companies/Class B
x
x
x
x
Metzler Focus Japan/Class A
x
x
Metzler Geldmarkt
x
x
x
Metzler Global Multi Asset Risk Limit
x
x
Metzler Global Selection/Class A
x
x
Metzler International Growth/Class A
x
x
x
Metzler Japanese Equity Fund/Class A
x
x
x
x
Metzler Japanese Equity Fund/Class B
x
x
x
x
Metzler Multi Flex Defensive TR
x
x
Metzler Multi Flex Defensiv B
x
x
Metzler Multi Flex Defensiv C
x
x
Metzler Renten Allstyle
x
x
Metzler Russia Fund/Class A
x
x
x
Metzler TORERO Global Protect A
x
x
Metzler TORERO Global Protect B
x
x
Metzler TORERO Global Protect C
x
x
x
13
Fonds
Kapitalanlage-/Verwaltungs­
gesellschaft
Metzler
Metzler
Investment Ireland
Limited
GmbH
Zahlstelle in Österreich
und in der Schweiz
B. Metzler Brown Broth­ Nordea
Nordea
Investment seel. Sohn ers Harriman Bank S. A.
Funds S. A. & Co. KGaA Trustee Ser­
vices (Ire­
land) Limited
Metzler Torero SGB AIA
x
x
Metzler Torero SGB AIB
x
x
Metzler Torero SGB AIC
x
x
Metzler Vermögensverwaltungsfonds 30 A
x
x
Metzler Vermögensverwaltungsfonds 30 B
x
x
Metzler Vermögensverwaltungsfonds 50 A
x
x
Metzler Vermögensverwaltungsfonds 50 B
x
x
Metzler Vermögensverwaltungsfonds 70 A
x
x
Metzler Vermögensverwaltungsfonds 70 B
x
x
x
x
Metzler Wachstum International
Erste Bank
der öster­
reichischen
Sparkassen
AG
1
Nordea 1 – Heracles Long/Short MI Fund AP
x
x
x
Nordea 1 – Heracles Long/Short MI Fund BP1
x
x
x
1
Nordea 1 – Heracles Long/Short MI Fund AI
x
x
x
Nordea 1 – Heracles Long/Short MI Fund BI1
x
x
x
Privat Portfolio Plan 1
1
Depotbank
x
Zahlstelle Schweiz: Nordea Bank S. A. Luxemburg, Zweigniederlassung Zürich
x
RBC Dexia
Investor
Services
Bank S. A.
14
Glossar
Absolute Return // Absolute Return ist ein Investmentansatz, der darauf
Kapitalanlagegesellschaft // Finanzinstitut, dessen Ziel es ist, bei ihm ange-
zielt, stets einen positiven Ertrag zu erwirtschaften. Im Unterschied dazu
legte Gelder im eigenen Namen für gemeinschaftliche Rechnung der Anleger
haben benchmarkorientierte Investmentfonds das Ziel, eine Wertentwicklung
nach dem Grundsatz der Risikomischung zu verwalten und gesondert vom eige-
zu erreichen, die über dem entsprechenden Vergleichsindex liegt.
nen Vermögen anzulegen.
Ausgabeaufschlag // Ausgabeaufschlag ist eine Gebühr (Differenz zwischen
Marktkapitalisierung // Spiegelt den aktuellen Börsenwert einer börsen­
Ausgabepreis und Fondspreis), die beim Erwerb von Fondsanteilen fällig wird.
notierten Firma wider. Die Marktkapitalisierung ergibt sich aus dem aktuellen
Er dient unter anderem dazu, Vertriebs- und Ausgabe­kosten zu decken. Die
Aktienkurs multipliziert mit der gesamten Aktienanzahl. Durch Kursschwan-
Höhe des Ausgabeaufschlags wird von der jeweiligen Investmentgesellschaft
kungen der Aktien verändert sie sich ständig.
festgelegt und kann je nach Fondsart und Anlageschwerpunkt variieren.
MSCI-Indizes // Abkürzung für „Morgan Stanley Capital International“-Indi­zes.
Benchmark // Vergleichsbasis für die Wertentwicklung bzw. den Anlage­
Sie umfassen internationale Indizes (bestehend aus Weltindex, Regionenindizes,
erfolg eines Fonds. Zum Einsatz kommen üblicherweise Aktien- oder Renten­
Länderindizes und internationalen Branchenindizes), die Morgan Stanley börsen-
indizes. Ziel eines aktiv gemanagten Fonds ist es, eine bessere Wertentwick-
täglich berechnet.
lung als der zugrunde gelegte Index zu erzielen.
Performance-Fee // Performanceabhängige Vergütung für Investmentfonds.
Depotbank // Eine Kapitalanlagegesellschaft (KAG) darf gemäß der OGAW-
Sie kann von der Kapitalanlagegesellschaft erhoben werden, soweit dies im
Richtlinien ein von ihr aufgelegtes Sondervermögen nicht selbst verwahren,
Verkaufsprospekt aufgeführt ist. Eine Performancegebühr ist dann zahlbar,
sondern muss damit eine unabhängige Depotbank beauftragen. Dadurch wird
wenn die Wertentwicklung des Fonds die Wertentwicklung des offi­ziell fest­
das Fondsvermögen vom Vermögen der KAG getrennt. Zu den Aufgaben einer
gelegten Vergleichsmaßstabes (Index oder auch festgelegter Prozentsatz)
Depotbank gehören unter anderem die Ausgabe und Rücknahme von Anteil-
in einem festgelegten Abrechnungszeitraum überschreitet (eventuell unter Be-
scheinen, die Prüfung der von der KAG ermittelten börsentäglichen Ausgabe-
rücksichtigung von Underperformances aus vorherigen Perioden). Die Kapital­
und Rücknahmepreise, die Ausschüttung der Erträge an die Anteilinhaber so-
anlagegesellschaft ist dann nicht für die gesamte Outperformance vergütungs-
wie die Abwicklung des Fondsvermögens bei Auflösung des Fonds.
berechtigt, sondern meist nur für einen bestimmten Anteil davon.
Depotbankgebühr // Die Depotbank erhält für ihre Verwahrungs- und Kon-
Small Caps // Bezeichnung für die Aktien kleinerer oder mittelgroßer Unter-
trolltätigkeit eine Vergütung. Angaben über die Höhe der Depotbankgebühr
nehmen mit einer entsprechend geringeren Marktkapitalisierung, die inter­
findet der Anleger im Verkaufsprospekt des jeweiligen Fonds. Die Gebühr wird
national noch wenig bekannt sind oder wenig Beachtung finden.
dem Anleger nicht direkt belastet, sondern aus dem Fondsvermögen bezahlt.
Sie geht daher zulasten der Anteilpreisentwicklung.
Sondervermögen // Sondervermögen ist das Kapital der Fondsanleger einer
Kapitalanlagegesellschaft, das rechtlich vom Vermögen der Investmentgesell-
Exchange-Traded Funds (ETFs) // Investmentfonds, die an der Börse ge­
schaft getrennt sein muss. Das Vermögen der Anleger ist damit gegen eine In-
handelt werden und in der Regel als Indexfonds betrieben werden. Beim Kauf
solvenz der Kapitalanlagegesellschaft gesichert.
über die Börse fällt kein Ausgabeaufschlag an, sondern nur die jeweiligen
Transaktionsgebühren des Kreditinstituts oder Brokers.
Synthetic Risk Reward Indicator (SRRI) // Seit 1. Juli 2011 müssen Fonds
in standardisierte Risikoklassen eingestuft werden. Als Messgröße dient der so-
Granularität // Die am 31. Dezember 2010 in Kraft getretene Änderung der
genannte Synthetic Risk Reward Indicator (SRRI), eine von der europäischen
Groß- und Millionenkreditverordnung (GroMiKV) betrifft Kreditinstitute, die für
Aufsichtsbehörde ESMA vorgegebene Berechnungsmethode für das Risiko einer
eigene Rechnung Anteile an Investmentfonds halten. Dabei soll der neue § 6
Fondsstrategie. Der SRRI reicht von 1 (geringe Rendite bei geringem Risiko) bis
der GroMiKV für deutlich mehr Transparenz speziell bei Fondsanlagen sorgen,
­7 (höhere Rendite bei höherem Risiko). Neben der Standardmethode für Market-
die Kreditinstitute auf eigene Rechnung halten. Die sogenannte „Durchschau“
Fonds (z. B. herkömmliche Aktien-, Renten-, Geldmarkt- oder Mischfonds) gibt
muss bis hinunter auf jeden Einzelbestand des entsprechenden Fonds erfolgen.
es vier weitere Fondsklassen mit einer entsprechenden Berechnungsmethode.
Davon ausgenommen sind granulare Investmentfonds, bei denen auf keinen
Mit der jeweiligen Berechnungsmethode lässt sich die Volatilität des Fonds auf
Kreditnehmer 5 % oder mehr des Fondsvermögens entfallen. In diesem Fall ist
Basis der vergangenen fünf Jahre ermitteln. Eine fehlende Historie kann durch
der Fonds im Ganzen als separate Krediteinheit anzusehen.
einen passen­den Index ersetzt werden. Je nach Höhe der Volatilität wird der
ISIN // Die International Securities Identification Number (ISIN) ist eine
Fonds einer der sieben Risikoklassen zugeordnet.
zwölfstellige Buchstaben-Zahlen-Kombination und stellt eine weltweit ein­
Thesaurierend // Thesaurierende Fonds schütten ihre Erträge wie Zinsen,
deutige Identifizierbarkeit für ein Wertpapier sicher.
Dividenden oder andere Erträge nicht aus, sondern legen sie wieder an.
15
Total-Return-Fonds // Investmentfonds mit dem Ziel, immer eine positive
Rendite zu erzielen. Klassische Fonds versuchen in der Regel, einen relativen
Gewinn zum Vergleichsindex zu erreichen. Würde der Index also 5 % verlieren,
hätte der Fondsmanager bei einem Wertverlust von nur 3 % sein Ziel bereits
erfüllt. Total-Return- und Absolute-Return-Fonds setzen sich das Ziel – egal
wie stark oder schwach sich die Kapitalmärkte entwickeln –, immer einen
absoluten Gewinn zu erzielen. Eine positive Rendite ist aber auch bei diesem
Fondstypus nicht garantiert.
Valorennummer // Die Valorennummer ist eine in der Schweiz verwendete
Kennnummer für Wert­papiere oder Investmentfonds, die eine eindeutige Identifizierung ermöglicht.
Verwaltungsvergütung // Die Vergütung, die die Kapitalanlagegesellschaft
für die Verwaltung eines Fonds erhält. Die Höhe der Vergütung ist im Verkaufs­
prospekt geregelt. Die Gebühr wird dem Fonds, nicht dem Anleger belastet.
WKN // Bei der Wertpapierkennnummer (WKN) handelt es sich um eine in­
dividuelle Nummer für alle an der deutschen Börse gehandelten Wertpapiere
oder Investmentfonds.
Angesprochen werden in dieser Publikation sowohl Fonds der Metzler Investment GmbH, Frankfurt am Main, als auch der irischen Gesellschaften Metzler
International Investments public limited company und Metzler Global Funds public limited company sowie der luxemburgischen Nordea Investments
Funds S. A., ohne dass dies jeweils ausdrücklich vermerkt wird. Genaue Informationen zu den einzelnen Fonds enthalten die jeweiligen Verkaufsprospekte
mit den Vertragsbedingungen. Diese sind die alleinverbindliche Grundlage für den Erwerb. Ergänzt werden die Verkaufsprospekte durch den letzten
Jahres­b ericht und durch den anschließenden Halbjahres­b ericht sowie die wesentlichen Anlegerinformationen (KID). Die genannten Unterlagen erhalten
Sie direkt bei der Metzler Investment GmbH, bei der Fondsverwaltungsgesellschaft Metzler Ireland Limited, Dublin (Irland), über Nordea Investments
Funds S. A. oder bei Ihrem Berater. Diese Publikation stellt keine Anlageberatung oder eine konkrete Empfehlung oder eine Auffor­derung zum Erwerb von
Fondsanteilen dar, noch soll die Publikation die Grundlage eines Vertrages bilden oder Bestandteil eines Vertrages werden. Diese Unterlage dient ausschließlich der In­formation und ist nicht auf die speziellen Investmentziele, Finanzsituationen oder Bedürfnisse individueller Empfänger ausgerichtet. Bevor
ein Empfänger auf Grundlage der in dieser Unterlage enthaltenen Informationen oder Empfehlungen handelt, sollte er abwägen, ob diese Entscheidung
für seine persönlichen Umstände passend ist, und sollte folglich seine eigenständigen Investmententscheidungen, wenn nötig mithilfe eines unabhängigen
Finanzberaters, gemäß seiner persönlichen Finanzsituation und seinen Investmentzielen treffen.
Metzler Asset Management
Metzler Servicegesellschaft für Vertriebspartner mbH
Große Gallusstraße 18
60311 Frankfurt am Main
60605 Frankfurt am Main
Telefon (+ 49 - 69) 2104 - 14 14
Telefax (+ 49 - 69) 2104 - 73 92
E-Mail [email protected]
www.metzler-fonds.com
Stand: Juni 2013 _ Best.-Nr.: MFÜ
Postfach 20 01 38