Série Café - Manufacturiers Exportateurs du Québec

Plan Nord
Tirer profit de ce nouveau
territoire
Série Café – Manufacturiers
Exportateurs du Québec
Nochane Rousseau, PwC
Associé
Leader, Services aux sociétés minières et initiative
Plan Nord
Le 27 mars 2012
Pourquoi le Plan Nord?
Faits et circonstances
• Augmentation des coûts des programmes sociaux (santé, éducation, etc.)
• Objectif du retour à l’équilibre budgétaire
• Service de la dette important; objectif de rembourser la dette
• Ressources naturelles importantes et diversifiées (dont le potentiel minier)
• Minerais dans le Sud et près des infrastructures actuelles ont déjà été
exploités
• Conjoncture internationale est favorable pour le secteur minier
PwC
1
Pourquoi le Plan Nord? (suite)
Raisons économiques
• Développer le potentiel des ressources du Québec afin de bénéficier des
besoins de la Chine et de l’Inde
• Diminuer la dépendance économique à notre principal partenaire d’affaires
(États-Unis)
• Réduire la vulnérabilité en période de ralentissement économique
Raison stratégiques
• Occupation stratégique du territoire :
- Arctique (ressources naturelles importantes)
- Passage du Nord-Ouest
PwC
2
Pourquoi le Plan Nord? (suite)
Solution (partielle)
• Outil majeur de développement économique
• Profiter de l’essor du secteur minier pour développer le territoire québécois
PwC
3
01
L’industrie minière
au coeur du Plan Nord
PwC
4
Secteur minier : le Québec est en compétition
avec les grandes régions du monde
Avantages
Inconvénients
• Main-d’œuvre qualifiée
• Éloignement géographique
• Expertise mondiale
• Coûts de production
• Base de données géologiques
• Frais de transport
• Stabilité économique et politique
• Productivité de la main-d’œuvre
• Dimension du territoire
• Accessibilité difficile des ressources
• Potentiel minéral important et
diversifié
• Processus d’obtention des permis
requis
• Énergie propre et abordable
• Qualité des gisements
(concentration)
• Contrainte climatique
PwC
5
Le secteur minier est très structurant
• 3 800 fournisseurs tirent des revenus issus des activités minérales
• 52 000 emplois directs et indirects dans la filière minérale au Québec
• Un secteur important pour le développement de notre territoire :
- Moteur d’emplois en régions et dans tout le Québec
- Plusieurs villages, villes et régions se sont développés grâce au
secteur minier
• Provoque des effets d’entraînement sur les activités de
transformation (i.e. effet multiplicateur)
PwC
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Un impact important sur l’économie du Québec
• Les investissements réalisés et la croissance de la production auront
un impact significatif sur l’économie québécoise
• Taux de chômage :
Moyenne du Québec
2008
Août 2011
7,2 %
7,6 %
7,5 %
6,1 %
11,2 %
6,5 %
Abitibi-Témiscamingue
Côte-Nord et Nord-du-Québec
• D’ici 2015 :
- Une contribution additionnelle équivalente à 1,3 % du PIB du Québec
- 10 % de la croissance économique annuelle
PwC
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Des investissements miniers en hausse au Québec
Évolution des investissement miniers (en M$)
3,500
3,000
2,500
2,000
1,500
1,000
500
0
2007
2008
2009
Aménagement des complexes miniers
PwC
2010
2011
Exploration et mise en valeur
8
Des projets d’aménagements en grand nombre
Projets de mise en valeur et d’aménagement en cours au Québec
PwC
9
Les projets du secteur minier au Québec
Onze projets annoncés – Plus de 11 milliards de dollars d’investissement
11 projets dans le Plan Nord
Xstrata Nickel
Mine Raglan, phase 2
Endroit
Minerai
Investissement
Nord du Québec (Nunavik)
Nickel,
Cuivre
500 M $
Saguenay–
Lac-Saint-Jean
Niobium,
Tantalum
275 M $ - 325 M $
Côte-Nord
Fer
360 M $
Côte-Nord
Fer
2,1 G $
Nord du Québec
(Baie James/Eeyou Istchee)
Uranium
340 M $
(Communiqué de presse, août 2011)
MDN
Projet Crevier
(Évaluation économique préliminaire, mars 2010)
New Millennium Iron
Corporation
Projet DSO
(Étude de faisabilité, février 2011)
ArcelorMittal Mines Canada
Mont-Wright and Port-Cartier
projects
(Communiqué de presse, mars 2011)
Strateco Resources
Projet Matoush
(Évaluation économique préliminaire, avril 2010)
PwC
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Les projets du secteur minier au Québec (suite)
Onze projets annoncés – Plus de 11 milliards de dollars d’investissement
11 projets dans le Plan Nord
Endroit
Minerai
Investissement
Nord du Québec
(Baie James/Eeyou Istchee)
Diamant
800 M $
Canadian Royalties, une filiale
de Jien Canada Mining
Projet Nunavik nickel
Nord du Québec(Nunavik)
Nickel,
cuivre
800 M $
Mine Arnaud
Projet Arnaud (Yara International)
Côte-Nord
Apatite
750 M $
Nord du Québec
(Baie James/Eeyou Istchee)
Zinc,
cuivre
160 M $
Nord du Québec
(Baie James/Eeyou Istchee)
Or
40 M $
Nord du Québec
(Baie James/Eeyou Istchee)
Or
1,4 G $
Stornoway Diamond
Corporation
Projet Renard
(Étude de faisabilité, novembre 2011)
(Site web)
Xstrata Zinc
Bracemac-McLeod project
(Étude de faisabilité, septembre 2010)
Metanor Resources
Projet Bachelor Lake
(43-101 Technical report, avril 2011)
Mines Opinaca, une filiale
de Goldcorp Projet Éléonore
(Communiqué de presse, février 2011)
PwC
11
Les projets du secteur minier au Québec
Autres projets annoncés (suite)
Autres projets
Attikamagen (Champion Minerals Inc.)
B-Zone (Quest Rare Minerals)
Minerai
Fer
Terres rares, yttrium, zircon
Belleterre (Conway Resources Inc.)
Or
BlackRock (BlackRock Metals Inc.)
Fer, titane, vanadium
Duncan (Ressources minières Augyva inc.)
Eastmain/Rose (Critical Elements Corp.)
Great Whale Iron (Niocan Inc.)
James Bay Lithium (Lithium One Inc.)
KéMag (New Millenium)
PwC
Fer
Lithium
Fer
Lithium
Fer, titane, vanadium
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Les projets du secteur minier au Québec
Autres projets annoncés (suite)
Autres projets
Lac à Paul (Ressources d’Arianne)
MacLeod Lake (Western Troy Capital Resources Inc.)
Minerai
Apatite
Or, cuivre, zinc
Lac Otelnuk (Adriana Resources Inc.)
Fer
Lac Tio (Rio Tinto Fer et Titane Inc.)
Fer, titane
Langlois (Nyrstar Canada)
Oceanic Iron Ore Corp.
PD1 (Xstrata)
Vezza (N. A. Palladium Ltd.)
Whabouchi (Nemaska Exploration Inc.)
PwC
Or, cuivre, zinc
Fer
Or, cuivre, zinc
Or
Lithium
13
02
Infrastructures
PwC
14
Besoins en infrastructures de l’industrie minière
• Au début de la renaissance minière québécoise, vers 2008-2009, les
entreprises minières ont pu profiter des infrastructures de transport
déjà en place, souvent construites dans les années 1950 à 1970
• Cette infrastructure « historique » est maintenant utilisée à presque
pleine capacité
• Le développement de l’industrie minière au Québec dépend de la
mise en place de nouvelles infrastructures, telles que :
- Routes
- Chemins de fer
- Lignes de transmission électrique et barrages
- Infrastructures portuaires
- Besoins en logement et services de proximité
PwC
15
Les infrastructures dans le Plan Nord
Type
Infrastructures
Ferroviaire
1 190 km de rail composant le réseau de chemin de fer
5 réseaux ferroviaires privés
Maritime
4 des 10 plus importants ports du Québec pour le tonnage manutentionné
Le port de Sept-Îles classé 3e port en importance de tonnage manutentionné
au Canada
Aérien
46 infrastructures aéroportuaires, dont 26 aéroports et 6 héliports relevant
du gouvernement du Québec
Routier
51 000 km de chemins forestiers
Ouest : concentré sur le territoire de la Baie-James/Eeyou Istchee
Est: routes 138, 389 et 385
Hydroélectricité
21 stations hydroélectriques
Habitation
2 400 logements sociaux (souvent surpeuplés ou nécessitant des
rénovations)
Peu de propriétaires occupants (coûts de construction et d’occupation
élevés)
PwC
16
Infrastructures
de transport
PwC
Principales
centrales
PwC
18
Investissements en infrastructures
2011-2016 (en M$)
2011-2012
20122013
20132014
20142015
20152016
Total 5 ans
Investissements en infrastructures
– Routes
– Parcs
– Logement social (300 unités)
et rénovations majeures
(482 unités) au Nunavik
– Infrastructures culturelles
– Autres (études, etc.)
Total partiel — Investissements en
infrastructures
PwC
99,9
123,4
173,3
218,0
206,5
821,1
3,4
6,8
6,2
4,5
3,3
24,1
36,2
36,6
37,0
36,9
37,8
184,4
5,0
5,0
5,0
5,0
5,0
25,0
52,1
24,1
24,2
29,2
7,1
136,7
196,6
195,9
245,7
293,6
259,6
1 191,3
19
Budget du Québec 2012
Mesures relatives au Plan Nord
• Du côté du Plan Nord, Québec dépensera 51 millions de dollars cette année et
principalement pour des études, dont 10 millions de dollars spécialement à HydroQuébec pour évaluer la pertinence de prolonger le réseau hydroélectrique vers le
Nunavik afin d’alimenter les mines et les villages inuits.
• Une somme de 30 millions de dollars sera disponible pour Gaz Metro qui analysera
aussi la possibilité de prolonger son gazoduc jusque sur la Côte-Nord avec un projet
qui pourra s'élever jusqu'à 750 millions de dollars.
• Le gouvernement a également mandaté la Caisse de dépôt pour travailler avec le
Canadien National sur le projet de chemin de fer qui relierait le port de Sept-Îles à
Kuujuaq.
• Le gouvernement dépensera 25 millions de dollars, cette année, pour des projets
sociaux et économiques. De plus, il investira 19,6 millions de dollars dans la
construction de logements sociaux au Nunavik.
• Les municipalités bénéficieront de 70,3 millions de dollars du Plan québécois des
infrastructures en 2012-2013.
PwC
20
Investissements annoncés en infrastructures
routières
• Prolongement de la route 138 de Natashquan à Blanc-Sablon •
(251 M$)
•
Stornoway
• Prolongement de la route 167 vers les monts Otish
(279 M$)
•
Abitex
•
Western Troy
• Réfection de la route 389 entre Baie-Comeau et Fermont
(201 M$)
•
Eastmain Resources
Strateco
• Études concernant un projet de lien terrestre entre le Nunavik et le reste du Québec
(57 M$)
• Études en vue de la construction d’un port en eau profonde à WhapmagoostuiKuujjuarapik et d’un lien terrestre vers Radisson
(33 M$)
PwC
21
Exemples d’investissements requis
Projet de Lac Otelnuk (Adriana-WISCO)
Un projet nécessitant des
investissements* dans les
infrastructures suivantes :
• un chemin de fer de 815 km reliant
Lac Otelnuk au Port de Sept-Îles
(2 650 M$)
• l’expansion du Port de Sept-Îles
d’une capacité de 50 million de
tonnes par an (600 M$)
• une ligne électrique de 240km du
Lac Otelnuk à Brisay (520 M$)
* Estimations d’Adriana Resources
PwC
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Exemples d’investissements requis
Projet de Lac Fire Nord (Champion Minerals)
Le projet de Lac Fire Nord est situé sur
une propriété adjacente à différentes
mines en opération et nécessite les
investissements en infrastructure
suivants :
• un chemin de fer de 94 km de voies
incluant voies de garage et les
boucles (230 M$)
• l’expansion des facilités portuaires
(97 M$)
PwC
23
03
Opportunités et risques
PwC
24
Opportunités et risques associés au Plan Nord
Opportunités
Risques
• Suivre les capitaux ($) :
- Mines
- Hydroélectricité
- Infrastructures
- Environnement
• Industrie très cyclique et risquée vs
le moment de la « fenêtre »
d’opportunités
• Nouveau marché/territoire
(Magog)
• Acceptabilité
sociale
• Diversification des produits/offre
• Développement des ressources du
Nord; ne peut se faire sans les
ressources humaines, financiers et
techniques du Sud
• Politique (élection avant décembre
2013)
• Fabricant de pièces d’automobile
• Roulottes RG (St-Romain)
• Disponibilité des capitaux
• Mediagrif (Longueuil)
• Rythme
d’exécution
du (Rosemère)
• Photonic
Knowledge
gouvernement du Québec
• Partenariats avec les autochtones
et communautés locales
PwC
25
Comment tirer profit des opportunités
et gérer les risques
• Comprendre le secteur minier ainsi que les différentes phases du
cycle minier
• Comprendre et connaître les différents joueurs selon les phases
• Comprendre les besoins des différents joueurs
• Positionner son produit
• Par où commencer?
• Se faire connaître
• Créer des partenariats
PwC
26
Cycle minier
PwC
27
Questions
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