Etude relative aux honoraires versés aux commissaires aux

Etude relative aux honoraires versés aux commissaires aux comptes et à leur réseau au
titre de la période 2011 par les groupes du CAC 40, de l’EUROSTOXX 50 et d’un
échantillon de 41 sociétés des compartiments B et C d’Eurolist
PLAN :
1. Les honoraires totaux versés ................................................................................................................ 4
1.1. Les honoraires totaux versés par les émetteurs du CAC 40 ........................................................ 4
1.2. Les honoraires totaux versés par les émetteurs de l’EUROSTOXX 50 ....................................... 4
1.3. Les honoraires totaux versés dans le cadre des institutions financières .................................. 4
1.4. Les honoraires totaux versés par les émetteurs du panel de sociétés des
compartiments B et C ............................................................................................................................. 4
2. Les honoraires versés au titre des diligences directement liées (DDL) ............................................ 5
3. Les honoraires versés au titre des prestations autres que l’audit ..................................................... 5
3.1. Rappel des principaux textes en matière d’indépendance des commissaires aux
comptes et concernant les services autres que l’audit et les autres services ................................. 5
3.2. Les constats de l’étude.................................................................................................................... 5
4. L’examen de certaines situations de co-commissariat aux comptes ................................................ 7
4.1. Rappel des principaux textes en matière de co-commissariat .................................................... 7
4.2. Les constats de l’étude.................................................................................................................... 7
5. L’examen du montant moyen des honoraires d’audit ......................................................................... 8
6. Répartition des mandats ........................................................................................................................ 8
****************************
Cette étude relative aux honoraires versés aux commissaires aux comptes au titre de 2011 par les
groupes du CAC 40, de l’EUROSTOXX 50 et d’un échantillon de 41 sociétés des compartiments B et C
d’Eurolist cherche à mesurer :




le positionnement relatif des principaux cabinets ;
l’évolution de la part respective des honoraires revenant à l’audit, aux diligences directement liées et
aux prestations autres que l’audit ;
la situation de la France par rapport à l’Europe sur ce sujet ;
la situation des valeurs moyennes et petites.
Pour mémoire, l’obligation, pour les émetteurs dont les titres sont admis aux négociations sur un marché
réglementé, de publier le montant de ces honoraires remonte à l’exercice 2003, à la suite de la publication
du règlement COB n° 2002-061.
Les informations utilisées dans cette étude sont issues des documents de référence des sociétés
françaises du CAC 40. Les trois sociétés étrangères que sont EADS, ST Microelectronics et Arcelor Mittal
ont été prises en compte. Lorsque les sociétés ont une date de clôture décalée, l'AMF a retenu les
honoraires portant sur les exercices clos le 31 mars 2011 (Alstom) et le 30 juin 2011 (Pernod Ricard).
1
Règlement de la COB n° 2002-06 relatif à la publicité des honoraires versés aux commissaires aux comptes et aux
membres de leurs réseaux par les sociétés dont les titres sont admis à la négociation sur un marché réglementé
(Bulletin Mensuel COB n° 375 de Janvier 2003)
Document publié le 26 juillet 2012
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L’étude porte également sur les honoraires des commissaires aux comptes :
-
des sociétés de l’EUROSTOXX 50 à partir des états financiers publiés2.
des 21 premières capitalisations des compartiments B et C d’Eurolist, la composition de ces deux
compartiments ayant été profondément modifiée par Euronext (en 2011 on ne retrouve que quatre
sociétés du compartiment C figurant dans notre sélection de 2010 et, seules, dix sociétés du
compartiment B sont communes aux deux études). Pour permettre une comparaison entre les
exercices 2011 et 2010, le tableau est établi sur la base d’un périmètre constant entre les deux
exercices.
2
En effet, la directive relative au contrôle légal des comptes a modifié la directive relative aux comptes annuels en
demandant de fournir, pour la première fois, dans les annexes aux états financiers 2008, séparément, les honoraires
perçus pendant l'exercice pour le contrôle légal des comptes annuels, les honoraires perçus pour les autres services
d'assurance, c'est-à-dire autres que certification, les honoraires perçus pour les services de conseil fiscal et le total des
honoraires perçus pour tout service autre que l'audit. En France, la transposition de la directive a été reprise dans le
décret n°2008-1487 qui prévoit que le montant total des honoraires des commissaires aux comptes figure en annexe,
en séparant les honoraires facturés au titre du contrôle légal des comptes de ceux facturés au titre des conseils et
prestations de services entrant dans les diligences directement liées à la mission de contrôle légal des comptes
consolidés, telles qu'elles sont définies par les normes d'exercice professionnel mentionnées au II de l'article L. 822-11
du code de commerce.
Document publié le 26 juillet 2012
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
Synthèse
En synthèse, sur la base du tableau récapitulant les informations pour les exercices 2011 et 2010 du panel
des émetteurs du CAC 403, de l’EUROSTOXX 504 et de la sélection de sociétés des compartiments B et C
d’Euronext5, il peut être constaté :
1.
Une quasi stabilité des honoraires totaux versés, avec une baisse s’établissant à 2 % pour les
émetteurs du CAC 40 et à 1,6 % pour les émetteurs de l’EUROSTOXX 50.
L’analyse des honoraires sur l’échantillon des institutions financières met en évidence une baisse de
ces honoraires de 11,7 % au niveau français (expliquée par la sortie de Natixis de l’indice CAC 40)
contre une baisse de 4,6 % au niveau européen (en 2010 les honoraires avaient diminué de 1,5%).
2.
Une légère hausse des honoraires versés au titre des diligences directement liées à la mission
d’audit, pour le CAC 40, qui représentent 14 % des honoraires d’audit contre 12 % l’an passé.
3.
Une application en demi teinte du respect des amendements de l’instruction AMF n° 2006-10
s’agissant des explications à fournir quant aux baisses significatives d’honoraires et aux informations
à donner au titre des diligences directement liées.
4.
Une légère diminution de la part des prestations autres que l’audit par rapport aux honoraires totaux
en France (5,5 % en 2011 contre 6 % en 2010) pour le CAC 40, la proportion étant supérieure au
niveau européen (11 %).
5.
Un maintien de certaines situations de déséquilibre de co-commissariat, en particulier sur les sociétés
dites « Vamps ».
6.
L’audit des sociétés du CAC 40 et de l’EUROSTOXX 50 est exclusivement assuré par cinq réseaux
(Big 4 plus Mazars).
7.
Un volume moyen d’honoraires globaux versés moindre pour les sociétés du CAC 40 que pour celles
de l’EUROSTOXX 50.
8.
S’agissant du panel des sociétés dites « Vamps » à périmètre comparable, on note globalement une
hausse des honoraires d’audit pour les sociétés du compartiment B par rapport à 2010 (+ 6 %) et pour
celles du compartiment C (+ 1 %). En ce qui concerne les prestations autres que l’audit, on constate
une baisse pour le compartiment B (- 8 %) et une hausse pour le C (+ 7 %) mais ces chiffres ne sont
disponibles que pour huit sociétés sur le panel choisi. Par ailleurs, on relève un faible montant des
honoraires correspondant aux diligences directement liées à la mission d’audit (représentant 7 % des
honoraires d’audit pour le compartiment B et 4 % pour le compartiment C) et un nombre important de
mandats de commissariat aux comptes confiés à des cabinets n’appartenant pas aux Big 4. Il faut
noter que certaines sociétés ne publient pas les honoraires de leurs commissaires aux comptes selon
la forme requise par l’AMF.

Rappel de l’instruction de l’AMF
Au regard des éléments constatés au travers de cette étude, l’AMF souligne la nécessité de compléter le
tableau des honoraires publié par les émetteurs afin de présenter clairement l’information en la matière.
En application du point 4 de l’article 2 de l’instruction AMF n°2006-10, une information détaillée sur la
nature des prestations autres que l’audit, doit être donnée dès lors qu’elles sont significatives (seuil de
10 %).
3
Cf. Tableau des honoraires en annexe 1 qui reprend les honoraires versés par le groupe
Cf. Tableau des honoraires en annexe 2
21 sociétés du compartiment B et 21 sociétés du compartiment C (moins une dont l’information sur les honoraires
n’était pas publiée à la date de l’étude) – Cf annexe 3
4
5
Document publié le 26 juillet 2012
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En outre, conformément au point 3 de l’article 2 de la même instruction, la nature des diligences
directement liées doit être détaillée afin de mieux cerner la nature des prestations et d’apporter plus de
transparence en la matière. Le seuil de 10 % évoqué pour les prestations autre que l’audit est applicable.
1. Les honoraires totaux versés
1.1. Les honoraires totaux versés par les émetteurs du CAC 40
Les honoraires totaux (prestations d’audit et prestations autres que l’audit) versés aux commissaires aux
comptes au titre de l’exercice 2011 s’élèvent à 748 M€6 contre 763 M€7 en 2010 à périmètre constant,
soit une baisse de 2 %.
Les plus fortes augmentations sont les suivantes : 26 % pour Alstom (acquisitions aux Etats-Unis,
création d’Alstom Grid), 24 % pour EADS (acquisitions de Satair et de Metron Aviation), et 21 % pour
Sanofi (acquisitions de Genzyme et de BMP Sunstone).
Enfin, les honoraires les plus élevés en valeur sont versés par Axa avec 52 M€ (en baisse comparés à
2010), BNP Paribas avec 48 M€ (contre 54 M€ en 2010 et 48 M€ en 2009), Crédit Agricole 44 M€ (stable
par rapport à 2010).
1.2. Les honoraires totaux versés par les émetteurs de l’EUROSTOXX 508
Les honoraires totaux (prestations d’audit et prestations autres que l’audit) versés aux contrôleurs légaux
au titre de l’exercice 2011 s’élèvent à 1 289 M€9 contre 1 332 M€10 en 2010, soit une diminution de 1,6%,
prolongeant la tendance des deux exercices précédents.
Les plus fortes augmentations sont les suivantes : 30 % pour Anheuser-Busch, 24 % pour Unicredit et
22 % pour Siemens.
Les plus fortes baisses sont, quant à elles, les suivantes : - 51 % pour Enel, - 46 % pour Deutsche
Telekom, - 38 % pour Nokia.
1.3. Les honoraires totaux versés dans le cadre des institutions financières
Un focus particulier sur les institutions financières a été réalisé. Le montant des honoraires totaux entre
2010 et 2011 enregistre une baisse de – 11,7 % pour les institutions financières appartenant au CAC 40
(expliquée par la sortie de Natixis de l’indice CAC 40) contre une hausse de 8 % pour celles de
l’EUROSTOXX 5011. On relèvera notamment que les honoraires versés par Unicredit ont progressé de
24% tandis que la plus forte baisse (-14%) revient à Münich Re.
1.4. Les honoraires totaux versés par les émetteurs du panel de sociétés des compartiments B et C
Les honoraires totaux versés par les émetteurs du panel des sociétés du compartiment B ont baissé de
6 % par rapport à 2010 mais ils ont baissé de 1 % pour le compartiment C (à périmètre constant).
6
704,16 (audit) + 43,99 (autres) = 748 M€ en 2011
714,63 (audit) + 48,74 (autres) = 763 M€ en 2010
9
L’Eurostoxx 50 inclut 18 émetteurs du CAC 40
9
1 151 (audit) + 138 (autres) = 1 289 M€ en 2011
10
1 203 (audit) + 129 (autres) = 1 332 M€ en 2010
11
Hors institutions françaises intégrées dans l’EUROSTOXX 50
7
Document publié le 26 juillet 2012
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2. Les honoraires versés au titre des diligences directement liées (DDL)
Le poids des honoraires relatifs aux diligences directement liées a peu varié entre les deux périodes et
s’établit à 14 % des honoraires d’audit en 2011 contre 12 % en 201012 et 13 % des honoraires totaux en
2011 contre 11 % en 2010 pour le CAC 40.
Peu d’explications sont fournies par les émetteurs au titre de cette rubrique. Le poids de ces diligences par
rapport aux honoraires d’audit varie de 1 % à 33 % et de 1 % à 32 % par rapport aux honoraires totaux. Le
constat est le même que l’an passé : les émetteurs n’indiquent pas clairement la nature des diligences
directement liées ; comme l’an passé, ces prestations représentent plus de 20% des honoraires d’audit
pour sept émetteurs contre 2 émetteurs en 2009. Parmi ces sept émetteurs, seuls quatre ont donné des
précisions sur ce pourcentage significatif.
Il n’a pas été possible d’effectuer une analyse au niveau de l’EUROSTOXX 50 s’agissant des DDL, cette
distinction n’existant pas au niveau européen.
En ce qui concerne les émetteurs choisis au sein des compartiments B et C, le poids des DDL par rapport
aux honoraires d’audit est extrêmement variable (de 0 % à 21 % pour le B et de 0 % à 58 % pour le C),
étant précisé que, sur l’échantillon sélectionné, 26 sociétés n’ont pas déclaré d’honoraires à ce titre.
Aucune explication n’est fournie par les émetteurs sur les DDL.
L’AMF rappelle que l’instruction AMF n°2006-10 requiert des émetteurs qu’ils donnent une information
précise sur la nature de ces prestations dès lors qu’elles sont significatives, en retenant un seuil de 10%
des honoraires d’audit.
3. Les honoraires versés au titre des prestations autres que l’audit
3.1. Rappel des principaux textes en matière d’indépendance des commissaires aux comptes et
concernant les services autres que l’audit et les autres services
L’article L. 822-11 du Code de commerce précise dans son paragraphe II qu’il est interdit au commissaire
aux comptes de fournir à la personne dont il certifie les comptes tout conseil ou autre prestation de
services n’entrant pas dans les diligences directement liées à sa mission de commissariat aux comptes.
En outre, lorsque le commissaire est affilié à un réseau, il ne peut certifier les comptes d’une personne qui
bénéfice d’une prestation de services qui n’est pas directement liée à la mission du commissaire aux
comptes selon l’appréciation faite par le Haut conseil du commissariat aux comptes en application du
troisième alinéa de l’article L. 821-1.
Les honoraires versés au titre des prestations autres que l’audit relèvent, en principe, des prestations
rendues par les réseaux conformément à l’article 24 du code de déontologie.
3.2. Les constats de l’étude
La part des honoraires non audit versée par les sociétés du CAC 40 diminuait régulièrement d’année en
année depuis 2003. Elle représentait 5 % des honoraires totaux en 2005, 4 % en 2006. En 2007, elle est
remontée à 5 % pour redescendre à 4 % en 2008. En 2009, cette part s’est élevée à plus de 5 %, avec
une hausse confirmée en 2010 et 2011 à 6 %
Le tableau ci-après indique les honoraires les plus importants en valeur au titre des services autres que
l’audit qui ont été versés en 2011, et le poids relatif par rapport aux honoraires totaux pour le cabinet
concerné :
12
Hors Arcelor-Mittal, EADS et ST Microelectronics
Document publié le 26 juillet 2012
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Par
A
Air
Liquide
E&Y
0,84
% des
honoraires
totaux perçus
par le cabinet
12%
Axa
PwC
5,41
13%
BNP
Cap
Gemini
Deloitte
PwC14
KPMG
4,07
1,67
0,74
21%
31%
24%
Danone
PwC
0,90
15%
EDF
GDF
Suez
Legrand
LVMH
Deloitte
Deloitte
1,89
2,4
18%
12%
PwC
Ernst & Young
Deloitte
0,53
3,49
1,18
19%
26%
19%
PPR
Deloitte
KPMG
Ernst & Young
0,77
0,48
0,53
18%
11%
14%
Technip
M€
Commentaires sur autres prestations13
Prestations rendues en dehors de France et portant sur
l’application des règles fiscales locales dans les pays où
opère le Groupe
Inclut le conseil en technologie, systèmes IT et autres
services internes
L'essentiel des "autres" honoraires sont relatifs à des
missions réalisées à la demande de nos clients dans le
cadre de la norme ISAE 34-02 et concernent l'audit
d'application et/ou de processus sous-traités au Groupe
Prestations fiscales fournies à certaines filiales étrangères
du groupe et mission de support méthodologique et
d'actions de formation sur des domaines non financiers
menées auprès du groupe en Russie (processus
d'intégration d'Unimilk)
-
Principalement assistance fiscale rendue à l’étranger,
permettant aux filiales et aux expatriés du groupe de
répondre à leurs obligations déclaratives locales
-
On notera que seuls, Air Liquide, Axa, Cap Gemini, Danone et LVMH ont fourni une indication sur la
nature des autres prestations.
Globalement, ces honoraires « autres que l’audit » représentent en moyenne 6 % des honoraires totaux
pour le collège des commissaires aux comptes, pourcentage stable comparé à 2010.
Au niveau de l’EUROSTOXX 50, le montant des prestations autres que l’audit est de 138 M€ en 2011
contre 126 M€ en 2010 (+ 9 %). Aucune information n’est fournie par les émetteurs européens au titre de
ces prestations. La part de ces prestations représente 11 % des honoraires totaux, celle-ci étant stable
depuis 2007.
L’AMF rappelle que les honoraires versés au titre des prestations autres que l’audit doivent donner lieu à
une information détaillée sur la nature de ces prestations, dès lors qu’elles sont supérieures à 10 % des
honoraires totaux conformément à l’instruction AMF n°2006-10.
13
Commentaires figurant dans le tableau des honoraires publié conformément à l’instruction n°2006-10
14
PwC : PricewaterhouseCoopers
Document publié le 26 juillet 2012
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4. L’examen de certaines situations de co-commissariat aux comptes
4.1. Rappel des principaux textes en matière de co-commissariat
Conformément à l’article L. 823-15 du Code de commerce, les commissaires aux comptes «se livrent
ensemble à l’examen contradictoire des conditions et des modalités d’établissement des comptes selon
les prescriptions énoncées par une norme d’exercice professionnel. Une norme d’exercice professionnel
détermine les principes de répartition des diligences à mettre en œuvre par chacun des commissaires aux
comptes pour l’accomplissement de leur mission ».
4.2. Les constats de l’étude
En pratique, on constate une amélioration de l’équilibre des honoraires du co-commissariat pour les
sociétés du CAC 40, à l’exception d’AXA (78 % pour PwC et 22 % pour Mazars en 2011 contre 81 % et 19
% en 2010).
Il convient de rappeler que les honoraires versés sont des honoraires mondiaux et que ceux-ci sont
influencés par l’existence d’un réseau international et son étendue. Il en découle que les honoraires versés
au niveau de l’entité consolidante peuvent comprendre des prestations liées à la coordination de l’audit
mondial reflétant l’importance des travaux effectués par ce réseau.
Le déséquilibre souligné au niveau du groupe pour AXA se retrouve au niveau de la société mère pour :
81 % pour PwC et 19 % pour Mazars (82 % et 18 % en 2010)
Le co-commissariat est une spécificité française. Aucune société de l’EUROSTOXX 50 ne bénéficie d’un
double commissariat.
Contrairement au CAC 40, et comme l’an passé, l’extension de l’étude au panel des sociétés « Vamps »
conduit à observer qu’un grand nombre des sociétés des compartiments B et C montrent un déséquilibre
important entre les honoraires versés à leurs auditeurs :
- Compartiment B :
Ind.&Fin. Artois :
Eurofins Scient. :
Fimalac :
Sartorius :
Unibel :
78 % pour Deloitte et 22 % pour AEG Finance
78 % pour PwC et 22 % pour HLP Audit
94 % pour PwC et 6 % pour Cagnat & Associés
79 % pour Deloitte et 21% pour E&Y
88 % pour Deloitte et 12 % pour Scacchi & Associés
- Compartiment C :
Jacques Bogart : 91 % pour S&W et 9 % pour Fidecompta
Grands Moulins de Strasbourg :
83 % pour Grant Thornton et 17% pour Institut Rhénan
d’Expertise Comptable
Radiall :
79 % pour Mazars et 21 % pour Fidus
Archos :
77 % pour PwC et 23 % pour FB Audit
Pour une majorité de ces sociétés, le commissariat est partagé entre un cabinet des Big 4 et un autre
cabinet.
Les émetteurs et leurs commissaires aux comptes se doivent d’appliquer la NEP 100 relative à l’exercice
du co-commissariat ainsi que les avis du H3C15 pris en la matière.
15
er
Avis du H3C du 9 février 2012, du 1 juillet 2008 et du 22 novembre 2007 sur le principe du respect de l’équilibre
des travaux entre les commissaires aux comptes
Document publié le 26 juillet 2012
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5. L’examen du montant moyen des honoraires d’audit
Le montant moyen des honoraires d’audit et des honoraires totaux est résumé par le tableau suivant :
CAC 40
2011
CAC 40
2010
Eurostoxx 50
2011
Eurostoxx 50
2010
Echantillon du
compartiment
B&C 2011
Echantillon du
compartiment
B&C 2010
Montant
moyen
des
honoraires
d’audit
17,6
17,9
23
23,7
0,58
0,55
Montant
moyen
des
honoraires
totaux (incluant les
autres prestations)
18,7
19,1
25,8
26,2
0,59
0,57
En M€
Le montant moyen des honoraires des sociétés du CAC 40 reste stable sur l’exercice. Il en est de même
pour le panel des sociétés des compartiments B et C, même si les montants ne sont pas comparables.
Conformément à l’instruction AMF n°2006-10, dans le cas de baisse significative des honoraires, les
émetteurs doivent donner toutes les informations utiles sur les raisons de cette réduction d’honoraires au
niveau du tableau relatif aux honoraires.
Il a pu être observé sur 4 émetteurs accusant des réductions d’honoraires de 25 % à 41 % que ces
informations n’étaient par fournies sur les cabinets concernés (KMPG pour PPR, Ernst & Young pour
Peugeot, Unibail et Véolia). Les justifications obtenues a posteriori soulignent qu’il s’agit de
restructurations de périmètre des groupes ou de la diminution des prestations dites DDL non récurrentes.
6. Répartition des mandats
La répartition entre les firmes des mandats du CAC 40 en nombre et en valeur est synthétisée dans le
tableau suivant :
2011
Ernst & Young
Deloitte
PricewaterhouseCoopers
KPMG
Mazars
Total
Nombre de
mandats
22
20
14
12
13
81
Honoraires
en M€
228
184
163
97
76
748
2010
Nombre de
Honoraires
mandats
en M€
22
224
20
193
14
167
12
109
13
70
81
763
Arcelor Mittal et ST Microelectronics n’ont qu’un seul auditeur. En 2011, trois sociétés de l’échantillon
(BNP Paribas, Carrefour et GDF Suez) ont un troisième commissaire aux comptes.
Toutes les entités du CAC 40 ont au moins un de leurs commissaires aux comptes issu de l’un des quatre
grands réseaux d’audit mondiaux (les « Big 4 »), comme au cours des années précédentes.
Document publié le 26 juillet 2012
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La répartition du nombre de mandats de l’EUROSTOXX 50 entre les firmes est synthétisée dans le
tableau suivant :
Ernst & Young
PricewaterhouseCoopers
KPMG
Deloitte
Mazars
Nombre de
mandats 2011
19
16
16
13
6
Nombre de
mandats 2010
20
17
16
13
6
Toutes les entités de l’EUROSTOXX 50 sont auditées par l’un des quatre grands réseaux d’audit
mondiaux (les « Big 4 »).
Les cabinets ne faisant pas partie des Big 4 ont un nombre important de mandats du panel des sociétés
des compartiments B et C (cf. tableau ci-après) ; ils représentent 15 % du total des honoraires cumulés :
Deloitte
KPMG
PricewaterhouseCoopers
Mazars
Ernst & Young
Autres16
Total
Nombre de mandats
2011
8
12
13
9
9
29
8017
Honoraires cumulés
2011 en M€
2,6
3,3
7,8
3,6
3,5
3,6
24,4
Il est à noter que 9 sociétés de l’échantillon des 41 sociétés n’ont pas, dans leur collège de commissaires
aux comptes, un cabinet faisant partie des Big 4, parmi elles 8 font partie du compartiment C.
16
Dont trois mandats de Grant Thornton
17
Deux sociétés du compartiment C n’ont qu’un seul CAC
Document publié le 26 juillet 2012
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ANNEXES :
Annexe 1 : Tableau récapitulatif des honoraires d'audit 2011 des sociétés du CAC 40.
Annexe 2 : Tableau récapitulatif des honoraires d'audit 2011 des sociétés de l'EUROSTOXX 50.
Annexe 3 : Tableau récapitulatif des honoraires d'audit 2011 d'un échantillon de sociétés des
compartiments B et C de l'Eurolist.
Document publié le 26 juillet 2012
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Tableau récapitulatif des honoraires d'audit 2011 des sociétés du CAC 40
ANNEXE 1
Société
ACCOR
AIR LIQUIDE
ALCATEL
ALSTOM
ARCELOR MITTAL*
AXA
BNP PARIBAS
BOUYGUES
CAP GEMINI
CARREFOUR
CREDIT AGRICOLE
DANONE
DEXIA*
EADS*
EDF
ESSILOR
FRANCE TELECOM
GDF SUEZ
LAFARGE
LAGARDERE
LEGRAND
L'OREAL
LVMH
MICHELIN
NATIXIS
PERNOD RICARD
PEUGEOT
PPR
PUBLICIS
RENAULT
SAFRAN
SAINT GOBAIN
SANOFI
SCHNEIDER
SOCIETE GENERALE
ST MICROELECTR.*
SUEZ ENVIRON.
TECHNIP
TOTAL
UNIBAIL RODAMCO
VALLOUREC
VEOLIA
VINCI
VIVENDI
Total
Total global CAC A+B+C
Cabinet
2011
E&Y
E&Y
Deloitte
PWC
Deloitte
PWC
Deloitte
Mazars
KPMG
Deloitte
E&Y
PWC
N/A
KPMG
Deloitte
PWC
Deloitte
E&Y
Deloitte
N/A
PWC
PWC
E&Y
PWC
Deloitte
Mazars
E&Y
KPMG
E&Y
E&Y
E&Y
PWC
PWC
Mazars
E&Y
PWC
E&Y
E&Y
KPMG
E&Y
KPMG
KPMG
Deloitte
E&Y
Audit
2011
4
6,017
9,466
12,7
23,05
36,659
15,297
6,345
2,325
2,949
19,971
5,1
N/A
7,353
8,694
2,591
15
18,6
11,4
N/A
2,24
7,1
9,954
3,694
N/A
3,522
5,6
3,777
6,4
5,12
3,44
11,9
19,2
7,563
18,576
5,204
N/A
3,304
17,9
1,6
1,122
15
10
7,5
377,23
704,16
Commissaire A
Audit
Autres
2009
2011
4
3,8
0,2
5,907
5,746
0,84
8,619
9,655
0,391
9,6
10,4
0,3
24,04
25,4
0,9
35,63 42,478
5,406
17,285 12,496
4,067
6,489
5,615
0,117
2,973
2,647
0,737
4,982
5,345
0,061
22,127 18,257
1,396
6,4
5,7
0,9
N/A
9,375
N/A
6,226
6,496
0,758
10,063 11,883
1,892
2,982
2,334
0,061
14,8
14,4
0
19,8
17,7
1
8,7
8,7
0,3
N/A
3,72
N/A
N/A
N/A
0,527
7,9
6,2
0,5
8,255
10,61
3,488
3,217
3,717
0,28
9,35
N/A
N/A
3,709
4,205
0,095
9,1
8,1
0
6,228
4,12
0,484
5
N/A
0,1
4,829
4,982
0,07
N/A
N/A
0,15
11,2
11,6
0,2
14,2
14,9
0,4
6,658
5,109
0
16,109 18,457
0,042
5,275
5,734
0,026
8,779
8,115
N/A
2,867
3,13
0,526
18,7
18,9
1,8
2,5
2,5
0
1,068
0,968
0
16,7
17,9
0
9,9
7,9
0,2
7,6
8,3
0,3
389,767 387,594 28,514
714,63 706,09
43,99
Audit
2010
Autres
Autres
2010
2009
0,1
0
1,467
1,019
0,347
0,197
1,4
0,3
0,2
0,95
9,596
4,418
6,469
4,897
0,124
0
0,782
0,296
0,522
0,446
1,031
1,127
0,6
0,6
N/A
0,372
0,812
0,748
1,072
1,42
0,163
0,189
0,1
0
0,7
0,9
0,1
0,1
N/A
0,24
N/A
N/A
0,5
0,3
3,006
1,556
0,429
0,599
0,338
N/A
0,052
0,112
0
0
0,362
0,403
0,5
N/A
0,08
0,094
N/A
N/A
0,2
0
0,3
0
0,003
0,034
0
0,023
0,052
0,003
0,283
0,305
0,943
0,661
1,3
1,5
0
0
0,049
0,039
0
0
0,1
0,2
0,2
0,4
34,282 24,448
48,74
39,58
Cabinet
2011
Deloitte
Mazars
E&Y
Mazars
Audit
2011
5,2
4,557
10,568
7,5
Commissaire B
Audit
Audit
Autres
2010
2009
2011
0,1
5,8
7,3
3,872
3,865
0,044
9,478
9,818
0,28
5,3
10,3
0,1
Mazars
PWC
E&Y
PWC
KPMG
PWC
E&Y
10,163
16,931
4,647
3,846
10,053
20,146
3,4
8,46
18,882
4,513
3,031
12,117
18,884
2,9
8,472
19,705
4,007
2,89
5,904
20,02
2,9
E&Y
KPMG
Mazars
E&Y
Deloitte
E&Y
N/A
Deloitte
Deloitte
Deloitte
Deloitte
KPMG
Deloitte
Mazars
Deloitte
Mazars
Deloitte
Mazars
KPMG
E&Y
E&Y
Deloitte
8,189
9,465
3,144
16,7
17,1
6,8
N/A
2,158
7
5,04
2,559
N/A
3,978
3,2
3,5
4,1
7,196
4,7
11
14,6
10,71
17,891
6,1
8,798
2,316
17,8
20,2
7,1
N/A
N/A
6,1
4,695
2,559
4,337
3,704
2,7
3,494
3,9
6,969
N/A
11,5
13,8
9,509
17,054
Mazars
PWC
E&Y
Deloitte
Deloitte
E&Y
KPMG
KPMG
N/A
2,751
17,5
1
1,731
13,4
9,3
4,9
306,62
Autres
2010
0,2
0,135
0,365
0
Autres Cabinet
2009
2011
0,4
0
0,172
0,3
0,161
1,187
0
1,67
0,14
2,049
0,1
1,389
1,115
0
1,821
0,121
1,574
0,1
0
1,662 Mazars
0
2,233
0,272 Mazars
2,973
0
5,358
8,634
1,346
17,6
17,8
6,3
3,982
N/A
6,2
6,559
0,384
N/A
4,851
2,7
3,132
N/A
6,777
N/A
11,9
14,1
8,878
21,025
0,271
0,587
0,032
0,1
2,4
0,3
N/A
0,095
0,6
1,176
0,264
N/A
0,059
0
0,766
0,1
0,157
0
0,1
0,1
0,212
0,002
0,244
0,008
0
0,1
0,7
0,2
N/A
N/A
0,3
0,474
0,18
0,782
0,082
0
0,51
0,1
0,193
N/A
0
0,1
0,211
0,079
0,137
0,136
0,015
0,2
0,4 Mazars
0,7
0,153
N/A
0,3
0,322
0
N/A Mazars
0,261
0
0,535
N/A
0,296
N/A
0
0
0,299
0,568
3,639
3,045
2,434
2,055
15,9
18,5
1
1,3
1,605
1,348
18
19,3
9,3
8,2
5,6
5,8
303,35 302,255
N/A
0,075
1,6
0
0
0
0,2
0,2
15,227
0,001
0,149
1,9
0
0
0
0,2
0,8
14,133
Audit
2011
Commissaire C
Audit
Audit
Autres
2010
2009
2011
10,61 10,233
9,144
2,392
0
0,121
1,5
0
0
0
0,3
0,7
14,955
* Sociétés étrangères (Arcelor Mittal & St Microelectronics n'ont qu'un seul CAC)
ST Microeletronics/ArcelorMittal chiffres en US$ (1€ = 1,33443 US$ pour 2009 - 1€ = 1,443 US$ pour 2010 - 1€ = 1,3194 US$ pour 2011)
11/13
0,049
Total 2011
Autres
2010
Autres
2009
0,099
0,079
0
7,3
7,8
7,1
0,2
0
0,1
N/A
3,484
N/A
N/A
0,227
N/A
20,3 21,517 16,244
0,249
0,326
0,179
Variation 2010/2011
Audit
Autres
Total
9,2
10,574
20,034
20,2
23,05
46,822
42,838
10,992
6,171
15,394
40,117
8,5
N/A
15,542
18,159
5,735
31,7
43
18,2
N/A
4,398
14,1
14,994
6,253
N/A
7,5
8,8
7,277
10,5
12,316
8,14
22,9
33,8
18,273
36,467
5,204
N/A
6,055
35,4
2,6
2,853
28,4
19,3
12,4
704,16
17,604
0,3
9,5
0,884 11,458
0,671 20,705
0,4
20,6
0,9
23,95
5,567 52,389
5,303 48,141
0,117 11,109
2,407
8,578
0,201 15,595
3,445 43,562
1
9,5
N/A
N/A
1,029 16,571
2,479 20,638
0,093
5,828
0,1
31,8
3,6
46,6
0,6
18,8
N/A
N/A
0,622
5,02
1,1
15,2
4,664 19,658
0,544
6,797
N/A
N/A
0,154
7,654
0
8,8
1,25
8,527
0,2
10,7
0,227 12,543
0,15
8,29
0,3
23,2
0,5
34,3
0,212 18,485
0,044 36,511
0,026
5,23
N/A
N/A
0,601
6,656
3,4
38,8
0
2,6
0
2,853
0
28,4
0,4
19,7
0,5
12,9
43,99 748,148
1,0998 18,7037
autres/total
%
3,16%
7,72%
3,24%
1,94%
3,76%
10,63%
11,02%
1,05%
28,06%
1,29%
7,91%
10,53%
N/A
6,21%
12,01%
1,60%
0,31%
7,73%
3,19%
N/A
12,39%
7,24%
23,73%
8,00%
N/A
2,01%
0,00%
14,66%
1,87%
1,81%
1,81%
1,29%
1,46%
1,15%
0,12%
0,50%
N/A
9,03%
8,76%
0,00%
0,00%
0,00%
2,03%
3,88%
5,58%
Audit
Autres
-6,12%
8,13%
10,70%
35,57%
-4,12%
6,20%
-7,68%
-0,09%
2,78%
-9,97%
-2,18%
-8,60%
N/A
26,09%
-3,72%
8,25%
-2,76%
-10,04%
15,19%
N/A
N/A
0,71%
15,78%
8,26%
N/A
1,17%
-25,42%
-25,15%
17,98%
4,39%
N/A
0,88%
20,71%
13,03%
9,96%
-1,35%
N/A
14,22%
2,31%
-25,71%
6,73%
-18,16%
0,52%
-6,06%
-1,47%
0,00%
-44,82%
-5,76%
-71,43%
350,00%
-49,32%
-30,98%
-5,65%
-7,53%
-68,74%
32,25%
42,86%
N/A
-2,56%
129,54%
-42,94%
-50,00%
157,14%
100,00%
N/A
N/A
37,50%
34,02%
-10,67%
N/A
14,93%
N/A
43,35%
-66,67%
-16,85%
N/A
N/A
25,00%
-0,93%
-44,30%
-50,00%
N/A
-44,96%
6,25%
N/A
N/A
N/A
33,33%
-50,00%
-9,75%
Total
Total 2010
Audit
-5,94%
9,8
0,68%
9,779
10,08% 18,097
26,38%
14,9
-1,20%
24,04
-4,88%
44,09
-10,99%
46,4
-0,15% 11,002
-0,34%
6,004
-12,10% 17,099
-0,12% 41,011
-5,00%
9,3
N/A
N/A
23,83% 12,326
3,50% 18,861
6,72%
5,298
-3,05%
32,6
-5,28%
47,8
16,77%
15,8
N/A
N/A
N/A
N/A
2,70%
14
19,65%
12,95
6,45%
5,776
N/A 17,171
1,42%
7,413
-25,42%
11,8
-19,51%
9,722
12,63%
8,9
3,91% 11,798
N/A
N/A
1,31%
22,7
20,77%
28
12,84% 16,167
9,83% 33,163
-1,82%
5,275
N/A 12,418
4,11%
5,301
2,65%
34,6
-25,71%
3,5
4,81%
2,673
-18,16%
34,7
1,03%
19,2
-9,15%
13,2
-1,99% 714,634
17,8659
Variation 2009/2010
Autres
Total
Audit
Autres
0,3
1,602
0,712
1,4
0,2
10,985
7,683
0,124
2,603
0,643
2,605
0,7
N/A
1,056
1,08
0,163
0,2
1,4
0,3
N/A
N/A
0,8
3,48
0,609
1,347
0,134
0
0,872
0,6
0,273
N/A
0,2
0,4
0,214
0,079
0,052
0,284
1,092
3,2
0
0,049
0
0,3
1
48,741
1,21853
10,1
11,381
18,809
16,3
24,24
55,075
54,083
11,126
8,607
17,742
43,616
10
N/A
13,382
19,941
5,461
32,8
49,2
16,1
N/A
N/A
14,8
16,43
6,385
18,518
7,547
11,8
10,594
9,5
12,071
N/A
22,9
28,4
16,381
33,242
5,327
12,702
6,393
37,8
3,5
2,722
34,7
19,5
14,2
763,375
19,0844
-11,71%
1,75%
-7,07%
-28,02%
-5,35%
-13,46%
12,23%
14,34%
8,43%
52,00%
7,14%
8,14%
N/A
3,98%
-8,07%
43,97%
1,88%
12,21%
5,33%
N/A
N/A
12,90%
-24,57%
40,84%
N/A
-18,14%
9,26%
34,06%
N/A
0,33%
N/A
-3,40%
-3,45%
15,59%
-16,00%
N/A
N/A
N/A
-7,49%
-7,89%
15,41%
-6,72%
19,25%
-6,38%
1,21%
-25,00%
57,21%
92,95%
133,33%
-78,95%
148,64%
15,74%
N/A
2,93%
-10,45%
-36,46%
16,67%
N/A
19,32%
-30,59%
-20,10%
0,00%
0,00%
-62,50%
N/A
N/A
33,33%
85,30%
1,67%
N/A
-52,55%
N/A
-7,04%
N/A
-30,00%
N/A
N/A
N/A
-35,74%
-86,63%
N/A
N/A
N/A
6,67%
N/A
N/A
N/A
-40,00%
-9,09%
23,14%
ANNEXE 2
Tableau récapitulatif des honoraires d'audit 2011 des sociétés de l'EUROSTOXX 50
Société
*
*
*
*
*
*
*
*
*
*
*
*
*
*
AEGON
AIR LIQUIDE
ALLIANZ
ALSTOM
ANHEUSER-BUSCH
ARCELOR MITTAL
AXA
BASF
BAYER
BBVA
BNP PARIBAS
BMW
CARREFOUR
CREDIT AGRICOLE
CRH
DAIMLER
DANONE
DEUTSCHE BANK
DEUTSCHE BÖRSE
DEUTSCHE TELEKOM
E.ON
ENEL
ENI
FRANCE TELECOM
GDF SUEZ
GENERALI
IBERDROLA
INDITEX (31/01/12)
ING GROEP
INTESA SANPAOLO
L'OREAL
LVMH
MÜNICH RE.
NOKIA
REPSOL
ROYAL PHILIPS ELECT.
RWE
SAINT GOBAIN
SANOFI
SANTANDER
SAP
SCHNEIDER
SIEMENS
SOCIETE GENERALE
TELECOM ITALIA
TELEFONICA
TOTAL
UNIBAIL RODAMCO
UNICREDIT
UNILEVER
VINCI
VIVENDI
VOLKSWAGEN
Total
Total global CAC A+B+C
Pays
Pays-Bas
France
Allemagne
France
Belgique
Luxembourg
France
Allemagne
Allemagne
Espagne
France
Allemagne
France
France
Irlande
Allemagne
France
Allemagne
Allemagne
Allemagne
Allemagne
Italie
Italie
France
France
Italie
Espagne
Espagne
Pays-Bas
Italie
France
France
Allemagne
Finlande
Espagne
Pays-Bas
Allemagne
France
France
Espagne
Allemagne
France
Allemagne
France
Italie
Espagne
France
France
Italie
Pays-Bas
France
France
Allemagne
Cabinet
2011
N/A
E&Y
KPMG
N/A
PWC
Deloitte
PWC
KPMG
PWC
Deloitte
Deloitte
KPMG
Deloitte
N/A
E&Y
KPMG
PWC
KPMG
KPMG
PWC
PWC
E&Y
E&Y
Deloitte
E&Y
PWC
E&Y
KPMG
E&Y
E&Y
PWC
E&Y
KPMG
PWC
Deloitte
KPMG
PWC
PWC
PWC
Deloitte
KPMG
Mazars
E&Y
E&Y
PWC
E&Y
KPMG
E&Y
KPMG
PWC
Deloitte
E&Y
PWC
Commissaire A
Audit
Audit
Audit
Autres
Autres
2011
2010
2009
2011
2010
N/A
N/A
26
N/A
N/A
6,017
5,907
5,746
0,84
1,467
38,4
39,4
40,5
4,2
3,7
N/A
5,3
10,4
N/A
0
7,157
6,037
8,515
4,338
2,827
23,05
24,04
25,4
0,9
0,2
36,659
35,63
42,478
5,406
9,596
25,2
24,9
23,1
0,2
0,3
7
7
7
1
1
17,6
16,4
13,1
3,5
3,8
15,297 17,285
12,496
4,067
6,469
15
12
N/A
7
7
2,949
4,982
5,345
0,061
0,522
N/A 22,127
18,257
N/A
1,031
15
16
14
1
1
45
43
46
4
1
5,1
6,4
5,7
0,9
0,6
66
62
51
10
9
2,9
2
2,4
1,7
2
13
11
16
6
9
50
55
59
2
4
9,6
18,6
17
0
1
23,441
21,3
31
0,026
0,166
15
14,8
14,4
0
0,1
18,6
19,8
17,7
1
0,7
20,193
18,5
19,226
1,859
1,756
12,143
11,4
10,7
0,156
0,372
5,204
N/A
N/A
1,122
N/A
46
45
41
5
3
25,1
22,9
21,6
2,5
3,4
7,1
7,9
6,2
0,5
0,5
9,954
8,255
10,61
3,488
3,006
10,141 11,732
10,762
2,286
2,722
13,2
18,9
18,8
2,1
5,7
7,7
8,1
6,9
0,2
0,8
17,5
18,7
17,5
26,2
26,5
24,6
11,9
11,2
11,6
19,2
14,2
14,9
20,4
21,6
19,6
9
9,7
8,3
7,563
6,658
5,109
56,8
46,2
45,1
18,576 16,109
18,457
7,503
7,079
10,595
27,93
27,67
24,44
17,9
18,7
18,9
1,6
2,5
N/A
40,376 39,236
40,659
18
18
19
10
9,9
7,9
7,5
7,6
8,3
20
N/A
9
952,65 945,15
962,30
1 150,80 1 183,35 1 202,27
1,9
1,3
0,2
0,4
22,6
0
0
0,7
0,042
0,483
0
1,8
0
8,328
4
0,2
0,3
10
129,60
138,17
1,7
0,9
0,2
0,3
14,5
0,2
0,003
1,1
0
0,197
0,04
1,3
0
0
5
0,1
0,2
N/A
113,47
126,27
Autres Cabinet
2011
2009
0
1,019 Mazars
4,2
0,3 N/A
0,09
0,95
4,418 Mazars
0,3
0
5,2
4,897 PWC
N/A
0,446 KPMG
1,127 N/A
1
1
0,6 E&Y
5
1,7
10 N/A
5
0
0,051
0 E&Y
0,9 Deloitte
2,467
0,398
N/A
4
3,1
0,3 Deloitte
1,556 Deloitte
2,71
5,9
0,1
2,2
0,6
0
0
16,7
0,1
0,034
4,2
0,023
2,078
0,01
1,5
N/A
0
3
0,2
0,4
5
104,77
115,75
KPMG
E&Y
E&Y
Deloitte
Audit
2011
Commissaire B
Audit
Audit
2010
2009
Autres
2011
Autres
2010
Autres Cabinet
2011
2009
Audit
2011
Commissaire C
Audit
Audit
2010
2009
4,557
3,872
3,865
0,044
0,135
0
N/A
9,6
10,3
N/A
1,4
0,3
10,163
8,46
8,472
0,161
1,389
0
16,931 18,882
19,705
1,187
1,115
1,662 Mazars
10,61 10,233
10,053 12,117
N/A 18,884
5,904
20,02
0,14
N/A
0,121
1,574
0,272 Mazars
2,973
2,392
3,4
2,9
2,9
0,1
0,1
0
N/A
13
16
N/A
2
1
16,7
17,1
17,8
20,2
17,6
17,8
0,1
2,4
0,1
0,7
7
5,04
6,1
4,695
6,2
6,559
0,6
1,176
0,3
0,474
0,3
0,322
11
14,6
11,5
13,8
11,9
14,1
0,1
0,1
0
0,1
0
0
10,71
9,509
8,878
0,212
0,211
0,299
17,891 17,054
21,025
0,002
0,079
0,568
0,2
0,4 Mazars
E&Y
Deloitte
17,5
1
15,9
1
18,5
N/A
1,6
0
1,9
0
1,5
N/A
KPMG
KPMG
9,3
4,9
9,3
5,6
8,2
5,8
0,2
0,2
0,2
0,8
0,3
0,7
177,85 220,17
223,73
8,32
12,70
10,80
7,3
20,30
* Secteurs Banques et Assurances
12/13
9,144
Total 2011
Autres
2011
0,049
Autres
2010
0,099
0
7,8
18,03
7,1
16,24
0,2
0,25
0
0,10
Autres
2009
Audit
N/A
10,574
38,4
N/A
7,157
23,05
46,822
25,2
7
17,6
0,079 42,838
15
15,394
N/A
15
45
8,5
66
2,9
13
50
9,6
23,441
31,7
0,1
43
20,193
12,143
5,204
46
25,1
14,1
14,994
10,141
13,2
7,7
Autres
N/A
0,884
4,2
N/A
4,338
0,9
5,567
0,2
1
3,5
5,303
7
0,201
N/A
1
4
1
10
1,7
6
2
0
0,026
0,1
3,6
1,859
0,156
1,122
5
2,5
1,1
4,664
2,286
2,1
0,2
Variation 2010/2011
Total
N/A
11,458
42,6
N/A
11,495
23,95
52,389
25,4
8
21,1
48,141
22
15,595
N/A
16
49
9,5
76
4,6
19
52
9,6
23,467
31,8
46,6
22,052
12,299
6,326
51
27,6
15,2
19,658
12,427
15,3
7,9
17,5
1,9
19,4
26,2
1,3
27,5
22,9
0,3
23,2
33,8
0,5
34,3
20,4
22,6
43
9
0
9
18,273 0,212 18,485
56,8
0,7
57,5
36,467 0,044 36,511
7,503 0,483 7,986
27,93
0
27,93
35,4
3,4
38,8
2,6
0
2,6
40,376 8,328 48,704
18
4
22
19,3
0,4
19,7
12,4
0,5
12,9
20
10
30
0,18 1150,8 138,17
1289
Audit
N/A
8,13%
-2,54%
N/A
18,55%
-4,12%
6,20%
1,20%
0,00%
7,32%
-7,68%
25,00%
-9,97%
N/A
-6,25%
4,65%
-8,60%
6,45%
45,00%
-45,83%
-9,09%
-48,39%
10,05%
-2,76%
-10,04%
9,15%
6,52%
N/A
2,22%
9,61%
0,71%
15,78%
-13,56%
-30,16%
-4,94%
Autres
N/A
-44,82%
13,51%
N/A
53,45%
350,00%
-49,32%
-33,33%
0,00%
-7,89%
-30,98%
0,00%
-68,74%
N/A
0,00%
300,00%
42,86%
11,11%
-15,00%
-45,45%
-50,00%
0,00%
-84,34%
-50,00%
157,14%
5,87%
-58,06%
N/A
66,67%
-26,47%
37,50%
34,02%
-16,02%
-63,16%
-75,00%
Total
Total 2010
Audit
Autres
Total 2009
Total
Audit
N/A
0,68%
-1,16%
N/A
29,68%
-1,20%
-4,88%
0,79%
0,00%
4,46%
-10,99%
15,79%
-12,10%
N/A
-5,88%
11,36%
-5,00%
7,04%
15,00%
-45,71%
-11,86%
-51,02%
9,32%
-3,05%
-5,28%
8,87%
4,48%
N/A
6,25%
4,94%
2,70%
19,65%
-14,02%
-37,80%
-11,24%
N/A
9,779
39,4
14,9
6,037
24,04
44,09
24,9
7
16,4
46,4
12
17,099
41,011
16
43
9,3
62
2
24
55
18,6
21,3
32,6
47,8
18,5
11,4
N/A
45
22,9
14
12,95
11,732
18,9
8,1
N/A
1,602
3,7
1,4
2,827
0,2
10,985
0,3
1
3,8
7,683
7
0,643
2,605
1
1
0,7
9
2
11
4
1
0,166
0,2
1,4
1,756
0,372
N/A
3
3,4
0,8
3,48
2,722
5,7
0,8
N/A
11,381
43,1
16,3
8,864
24,24
55,075
25,2
8
20,2
54,083
19
17,742
43,616
17
44
10
71
4
35
59
19,6
21,466
32,8
49,2
20,256
11,772
N/A
48
26,3
14,8
16,43
14,454
24,6
8,9
26
9,611
40,5
20,7
8,515
25,4
50,95
23,1
7
13,1
41,345
N/A
11,249
38,277
14
46
8,6
51
2,4
32
59
17
31
32
42,6
19,226
10,7
N/A
41
21,6
12,4
17,169
10,762
18,8
N/A
-6,42%
11,76% -4,90%
-1,13%
44,44% 0,36%
0,88%
0,00% 1,31%
20,71%
0,00% 20,77%
-5,56%
55,86% 19,11%
-7,22% -100,00% -9,09%
13,03%
-0,93% 12,84%
22,94%
-36,36% 21,56%
9,96%
-44,30% 9,83%
5,99% 145,18% 9,76%
0,94% -100,00% 0,79%
2,31%
6,25% 2,65%
-25,71%
0,00% -25,71%
2,91%
0,00% 24,13%
0,00%
-20,00% -4,35%
0,52%
33,33% 1,03%
-6,06%
-50,00% -9,15%
N/A
N/A
N/A
-2,75%
9,43% -1,58%
18,7
26,5
22,7
28
21,6
9,7
16,167
46,2
33,163
7,079
27,67
34,6
3,5
39,236
18
19,2
13,2
N/A
1 183,35
1,7
0,9
0,2
0,4
14,5
0,2
0,214
1,1
0,079
0,197
0,04
3,2
0
0
5
0,3
1
N/A
126,27
20,4
27,4
22,9
28,4
36,1
9,9
16,381
47,3
33,242
7,276
27,71
37,8
3,5
39,236
23
19,5
14,2
N/A
1 309,62
17,5
24,6
23,5
29
19,6
8,3
13,987
45,1
39,482
10,595
24,44
37,4
N/A
40,659
19
16,1
14,1
9
1 195,37
Autres
0
1,019
4,2
0,6
0,09
0,95
4,418
0,3
0
5,2
6,638
N/A
0,718
4,1
1
1
0,6
5
1,7
11
5
0
0,051
0,2
1,4
2,467
0,398
N/A
4
3,1
0,6
1,878
2,71
5,9
N/A
Variation 2009/2010
Total
26
10,63
44,7
21,3
8,605
26,35
55,368
23,4
7
18,3
47,983
N/A
11,967
42,377
15
47
9,2
56
4,1
43
64
17
31,051
32,2
44
21,693
11,098
N/A
45
24,7
13
19,047
13,472
24,7
N/A
Audit
N/A
1,75%
-2,72%
-28,02%
-29,10%
-5,35%
-13,46%
7,79%
0,00%
25,19%
12,23%
N/A
52,00%
7,14%
14,29%
-6,52%
8,14%
21,57%
-16,67%
-25,00%
-6,78%
9,41%
-31,29%
1,88%
12,21%
-3,78%
6,54%
N/A
9,76%
6,02%
12,90%
-24,57%
9,01%
0,53%
N/A
2,2
19,7
6,86%
0,6
25,2
7,72%
0
23,5 -3,40%
0
29 -3,45%
16,7
36,3 10,20%
0,1
8,4 16,87%
0,333
14,32 15,59%
4,2
49,3
2,44%
0,591 40,073 -16,00%
2,078 12,673 -33,19%
0,01
24,45 13,22%
3
40,4 -7,49%
N/A
N/A
N/A
0 40,659 -3,50%
3
22 -5,26%
0,5
16,6 19,25%
1,1
15,2 -6,38%
5
14
N/A
115,65 1 311,02 -1,01%
Autres
N/A
57,21%
-11,90%
133,33%
3041,11%
-78,95%
148,64%
0,00%
0,00%
-26,92%
15,74%
N/A
-10,45%
-36,46%
0,00%
0,00%
16,67%
80,00%
17,65%
0,00%
-20,00%
0,00%
225,49%
0,00%
0,00%
-28,82%
-6,53%
N/A
-25,00%
9,68%
33,33%
85,30%
0,44%
-3,39%
N/A
Total
N/A
7,06%
-3,58%
-23,47%
3,01%
-8,01%
-0,53%
7,69%
14,29%
10,38%
12,71%
N/A
48,26%
2,92%
13,33%
-6,38%
8,70%
26,79%
-2,44%
-18,60%
-7,81%
15,29%
-30,87%
1,86%
11,82%
-6,62%
6,07%
N/A
6,67%
6,48%
13,85%
-13,74%
7,29%
-0,40%
N/A
-22,73%
3,55%
50,00%
8,73%
0,00% -2,55%
0,00% -2,07%
-13,17% -0,55%
100,00% 17,86%
-35,74% 14,39%
-73,81% -4,06%
-86,63% -17,05%
-90,52% -42,59%
300,00% 13,33%
6,67% -6,44%
N/A
N/A
0,00% -3,50%
66,67%
4,55%
-40,00% 17,47%
-9,09% -6,58%
N/A
N/A
9,18% -0,11%
ANNEXE 3
Tableau récapitulatif des honoraires d'audit 2011 d'un échantillon de sociétés des compartiments B et C de l'Eurolist
Société
CPT B
ALTEN
ANF IMMOBILIER
Cabinet
2011
Dauge &
Ass.
Mazars
Commissaire A
Audit
Audit
Autres
2011
2010
2011
Cabinet
2011
Autres
2010
0,281
0,178
0,303
0,185
0
0
0,189
1,726
0,1
0,35
0,518
0,152
0,524
0
0
0
0
0,008
0
0
ARTOIS IND. & FIN.
Constantin
(Deloitte)
BONGRAIN
CANAL PLUS
ELECT. DE STRASBOURG
EUROFINS SCIENT.
EUROSIC
FAIVELEY TRANSPORT
KPMG
KPMG
Mazars
PWC
KPMG
ECA
0,162
1,775
0,1
0,346
0,584
0,155
0,448
FIMALAC
PWC
2,397
1,981
0,006
LDC
KPMG
0,341
0,31
0
LISI
E&Y
Constantin
(Deloitte)
Deloitte
Mazars
0,588
0,238
0,438
0,325
1,814
PWC
Grant
0 Thornton
0 PWC
0
0
0
0,001
0,025
0
0
AEG
Finances
PWC
E&Y
KPMG
HLP Audit
PWC
Deloitte
Cagnat &
0,045 Ass.
Commissaire B
Audit
Audit
Autres
2011
2010
2011
Total 2011
Autres
2010
CAC A CAC B
Audit
Autres
0,508
0,178
0,526
0,185
0
0
0
0
36%
50%
64%
50%
0,789
0,356
0
0
0,047
1,663
0,1
0,145
0,162
0,186
0,273
0,069
1,329
0,1
0,149
0,162
0,128
0,31
0
0,047
0
0
0
0
0
0
0,049
0
0
0
0
0
78%
52%
50%
70%
78%
45%
62%
22%
48%
50%
30%
22%
55%
38%
0,209
3,438
0,2
0,491
0,746
0,341
0,721
0,14
Variation 2010/2011
Total
0,789
0,356
Audit
-4,83%
-3,78%
Autres
Total
Total 2010
Audit
Autres
Total
N/A
N/A
-4,83%
-3,78%
0,829
0,37
0
0
0,829
0,37
0
0,047
0
0
0,008
0
0
0,209 -18,99%
N/A
3,485 12,54%
-4,08%
0,2
0,00%
N/A
0,491 -1,60% -100,00%
0,754
9,71% -68,00%
0,341 21,79%
N/A
0,721 -13,55%
N/A
-18,99%
12,27%
0,00%
-1,80%
6,95%
21,79%
-13,55%
0,258
3,055
0,2
0,499
0,68
0,28
0,834
0
0,049
0
0,001
0,025
0
0
0,258
3,104
0,2
0,5
0,705
0,28
0,834
0,094
0
0
94%
6%
2,537
0,006
2,543
22,27%
-86,67%
19,95%
2,075
0,045
2,12
0,1
0,099
0
0
77%
23%
0,441
0
0,441
7,82%
N/A
7,82%
0,409
0
0,409
0
0 E&Y
Exco Cap
0 Audit
0,191
0,121
0
0
75%
25%
0,779
0
0,779 116,99%
N/A 116,99%
0,359
0
0,359
0,641
0,341
1,869
0
0
0
0 Mazars
0 PWC
0 E&Y
0,425
0,525
1,677
0,262
0,367
1,457
0
0
0
0
0
0
51%
38%
52%
49%
62%
48%
0,863
0,85
3,491
0
0
0
0,863
0,85
3,491
-4,43%
20,06%
4,96%
N/A
N/A
N/A
-4,43%
20,06%
4,96%
0,903
0,708
3,326
0
0
0
0,903
0,708
3,326
0,573
1,087
0,188
0,36
0,135
0,012
0,014
61%
39%
0,933
0,2
1,133 -23,65%
-14,53%
-22,18%
1,222
0,234
1,456
SIIC DE PARIS
STALLERGENES
SUCR. PITHIVIERS
E&Y
SEREG
CCA
KPMG
0,12
0,066
0,065
0,015
0,117
0,09
0,065
0,014
0,005
0
0
0
0,447
0,066
0,211
0,015
0,428
0,094
0,216
0,014
0,219
0
0
0
0,144
0
0
0
21%
50%
24%
50%
79%
50%
76%
50%
0,567
0,132
0,276
0,03
0,224
0
0
0
0,791
4,04%
0,132 -28,26%
0,276 -1,78%
0,03
7,14%
36,59%
N/A
N/A
N/A
11,57%
-28,26%
-1,78%
7,14%
0,545
0,184
0,281
0,028
0,164
0
0
0
0,709
0,184
0,281
0,028
UNIBEL
Deloitte
0,601
11,372
18,88
0,621
11,421
17,76
0,031
0,238
0,52
0,085
7,504
0,09
6,335
0
0,278
0
0,207
88%
12%
0,686
18,876
0,031
0,516
0,717
19,392
-3,52%
6,31%
-29,55%
-8,19%
-5,03%
5,86%
0,711
17,756
E&Y
PWC
0,426
0,221
0,384
0,187
0
0
0,232
0,066
0,253
0,058
0
0
0
0
65%
77%
35%
23%
0,658
0,287
0
0
0,658
0,287
3,30%
17,14%
N/A
N/A
3,30%
17,14%
0,637
0,245
0
0
0,637
0,245
0,036
0,033
0
0,027
0,025
0
0
57%
43%
0,063
0
0,063
8,62%
N/A
8,62%
0,058
0
0,058
ARTPRICE.COM
Mazars
Fident
Audit
0,033
0,034
0
0,033
0,032
0
0
50%
50%
0,066
0
0,066
0,00%
N/A
0,00%
0,066
0
0,066
AUFEMININ.COM
E&Y
BIGBEN INTERACTIVE
KPMG
0,09
0,105
0,085
0,151
0
0,002
0,043
0,103
0,039
0,102
0
0,009
0
0
68%
50%
32%
50%
0,133
0,208
0
0,011
0,133
7,26%
0,219 -17,79%
N/A
N/A
7,26%
-13,44%
0,124
0,253
0
0
0,124
0,253
CATERING INT.SERV.
Syrec
E&Y
Atlant.
PWC
0,039
0,038
N/D
0,039
0,038
N/D
N/D
50%
50%
0,078
N/D
0,078
2,63%
N/A
2,63%
0,076
N/D
0,076
0,163
0,085
0,173
0,0875
0,004
0
0,095
0,085
0,163
0,0875
0
0
0
0
63%
50%
37%
50%
0,258
0,17
0,004
0
0,262 -23,21%
0,17 -2,86%
N/A
N/A
-22,02%
-2,86%
0,336
0,175
0
0
0,336
0,175
GRDS.MOULINS STRASB.
Grant
Thornton
0,156
0,164
0
0,032
0,053
0
0
83%
17%
0,188
0
0,188 -13,36%
N/A
-13,36%
0,217
0
0,217
JACQUES BOGART
S&W
Deloitte
PWC
0,204
0,055
0,427
0,197
0,055
0,449
0
0
0,099
0,02
0,047
0,244
0,02
0,047
0,211
0
0
0,004
0
0
0,003
91%
54%
64%
9%
46%
36%
0,224
0,102
0,671
0
0
0,103
3,23%
0,00%
1,67%
N/A
N/A
4,04%
3,23%
0,00%
1,98%
0,217
0,102
0,66
0
0
0,099
0,217
0,102
0,759
Mazars
Mazars
KPMG
KPMG
E&Y
PWC
SOFIDEE
C BAKER
TILLY
0,048
0,298
0,059
0,016
0,25
0,324
0,062
0,287
0,056
0,017
0,173
0,436
0
0,05
0
0
0
0
0,035
0,078
0,034
0,073
0
0
0
0
0,206
0,107
0,219
0,104
0
0
58%
79%
100%
100%
0 55%
0 75%
42%
21%
0%
0%
45%
25%
0,083
0,376
0,059
0,016
0,456
0,431
0
0,05
0
0
0
0
0,083 -13,54%
0,426
4,44%
0,059
5,36%
0,016 -5,88%
0,456 16,33%
0,431 -20,19%
N/A
-13,79%
N/A
N/A
N/A
N/A
-13,54%
1,91%
5,36%
-5,88%
16,33%
-20,19%
0,096
0,36
0,056
0,017
0,392
0,54
0
0,058
0
0
0
0
0,096
0,418
0,056
0,017
0,392
0,54
0,123
3,158
4,76
23,64
0,031
3,0995
4,71
22,47
0
0,155
0,17
0,68
0,114
1,606
0,052
1,6105
0
0,013
48%
0,237
4,764
0
0,168
0,237 185,54%
4,932
1,15%
N/A 185,54%
7,01%
1,34%
0,083
4,71
0
0,157
0,083
4,867
23,64
0,68
22,47
0,72
23,19
MEDICA
NRJ GROUP
PLASTIC OMNIUM
SAFT
SARTORIUS STED.BIO.
Total
Total global CAC A+B
CPT C
ALTAREIT
ARCHOS
ARGAN
FLEURY MICHON
FONCIERE INEA
KLEMURS
LECTRA
PHARMAGEST INTER.
RADIALL
SMTPC
SOFRAGI*
SPIR COMMUNICATION
ST DUPONT
TERREIS
Total
Total global CAC A+B
Total CPT B + C
0,22
Mazars
Deloitte
0,02
0 PWC
0 PWC
0 D. Elkaïm
Scacchi &
0,044 Ass.
0,355
0,56
0,044
0,755
0,562 18,318
CAC A CAC B
0 AACE IdF
0 FB Audit
Synergie
0 Audit
Fiduciaire
0 Centrex
Constantin
0 (Deloitte)
0 FMA
Grant
N/D Thornton
RSM
0 Secovec
0 KPMG
Inst.Rhéna
n
0 d'Exp.Cpt
Fidecompt
0 a
0 Mazars
0,096 KPMG
Batt Audit
Fidus
N/A
N/A
KPMG
S&W
REVISION
CONSEIL
0 AUDIT
0,154
0,16
0,72
24,32
0
0,058
0
0
0
0
0
0,003
52%
Total
13/13
0,224
0,102
0,774
24,32