COMMUNIQUÉ DE PRESSE BNP Paribas Investment Partners

COMMUNIQUÉ DE PRESSE
BNP Paribas Investment Partners lance le 1er CLO 2.0
européen géré par une société de gestion française
6 mai 2015
BNP Paribas Investment Partners annonce le lancement de BNPP IP Euro CLO 2015-1, le premier
Collateralised Loan Obligation (CLO) européen 2.0 géré par une société de gestion française. Ce
véhicule de titrisation d’un montant de 308 millions d’euros, investit dans un portefeuille
dynamique et diversifié de prêts syndiqués à des entreprises européennes. Les obligations émises
par BNPP IP Euro CLO 2015-11, notées par Moody’s et Fitch, présentent différents niveaux de
ratings, permettant ainsi aux investisseurs de cibler leur investissement en fonction de leurs
objectifs de risque/rendement.
Ces obligations ont été placées auprès d’une vingtaine d’investisseurs institutionnels,
essentiellement français et européens.
Depuis 2013, le marché des CLOs 2.0 connaît, après plusieurs années d’atonie, un important regain
d’intérêt en Europe et dans le sillage du marché américain. En 2014, plus de 35 nouvelles
émissions ont totalisé 14.5 milliards d’euros en Europe. Ce marché se développe fortement, sous
l’impulsion notamment des investisseurs institutionnels à la recherche de rendement, et dans un
contexte de reprise des financements LBO en Europe.
Présent depuis 2001 dans la gestion des CLOs, l’équipe Alternative Debt Management de
BNP Paribas Investment Partners gère actuellement 9 CLOs en Europe, représentant un encours
de 1,3 milliard d’euros. Composée de 18 professionnels, cette équipe développe les expertises de
gestion de dette alternative, notamment en CLO européens, titrisations, fonds flexibles et dettes
privées, pour un montant total d’encours de près de 5 milliards d’euros.
Stéphane Blanchoz et Philippe de Nercy, co-responsables de l’équipe Alternative Debt
Management de BNP Paribas Investment Partners ont déclaré : « Le succès du placement de
BNPP IP Euro CLO 2015-1 conforte l’ambition de BNP Paribas Investment Partners de poursuivre
son développement dans la gestion de fonds de dettes et de CLOs, en proposant des solutions
1
Les « CLOs 2.0 » correspondent à une nouvelle génération de CLOs, qui présentent des structures renforcées afin de
répondre aux nouvelles exigences réglementaires et normes de marché
1
innovantes aux investisseurs. Ces nouvelles solutions s’inscrivent dans un contexte propice
d’ouverture des financements des entreprises à la clientèle institutionnelle. »
CONTACT PRESSE
BNP Paribas Investment Partners
Sandrine Romano
+33 (0)1 58 97 74 49
[email protected]
À propos du métier de BNP Paribas Investment Partners
BNP Paribas Investment Partners est la branche d’activités spécialisée en gestion d’actifs du groupe BNP
Paribas. BNP Paribas Investment Partners offre l’éventail complet de services de gestion d’actifs aux
investisseurs tant institutionnels que privés du monde entier. Centrée autour du client, l’entreprise est
structurée autour de trois lignes de métier : Institutionnels, Distributeurs, Asie-Pacifique & Marchés
émergents. Elle compte au total plus de 700 professionnels de l’investissement1, chacun d’entre eux étant
spécialisé dans une classe d’actifs ou un type de produit particulier. Fort d’un encours en gestion total de
548 milliards d’euros1, BNP Paribas Investment Partners est le 7e plus grand gestionnaire d’actifs en
Europe1.
(1) Source : BNP Paribas Investment Partners au 31 mars 2015, actifs dans les activités de gestion et de conseil
Caractéristiques techniques de BNPP IP Euro CLO 2015-1
Rating
Obligations émises
Montant
Coupon
Maturité finale
(Moody's/Fitch)
A-1
Aaa / AAA
176 236 000 €
E+1,35%
13 ans
A-2
Aaa / AAA
5 264 000 €
1,55%
13 ans
B-1
Aa2 / AA
20 868 000 €
E+2,10%
13 ans
B-2
Aa2 / AA
12 632 000 €
2,60%
13 ans
C
A2 / A+
17 500 000 €
E+3,05%
13 ans
D
Baa2 / BBB
15 000 000 €
E+4,00%
13 ans
E
Ba2 / BB
21 000 000 €
E+5,75%
13 ans
F
B2 / B-
8 000 000 €
E+7,25%
13 ans
Subordonnées
Non Raté
32 000 000 €
n.d.
13 ans
Total
308 500 000 €
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fonds géré par BNP Paribas Asset Management
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