ECC Clearing-Member Information - European Commodity Clearing

ECC Clearing-Information 2010-04-27
No. 10/2010
Harmonisierung der ECC Rechnungslegung (Phase II)
Sehr geehrte Damen und Herren,
mit Rechnungsmonat April 2010 führt ECC den zweiten Schritt zur Harmonisierung der
Rechnungslegung durch und integriert Transaktionen in Futures/ Optionen sowie
Optionsfälligkeiten und den Barausgleich der EEX Kohle Futures in die ECC Standardrechnungslegung.
Mit dieser ECC Clearing-Information möchten wir Sie über die damit zusammenhängenden
Anpassungen und Verbesserungen informieren.
ECC Produktgruppen und Rechnungen
Die ECC Rechnungen für Clearingentgelte der Terminmarktprodukte werden ab Rechnungsmonat
April 2010 zu einer Rechnung zusammengefasst. Diese Rechnung ersetzt die bisher einzeln pro
Produkt erstellten Rechnungen und enthält alle der Rechnungsgruppe „TRADING“ zugeordneten
Produktgruppen. Sie wird von der ECC AG erstellt.
Eine detaillierte Erläuterung zu den einzelnen Produktgruppen finden Sie im Anhang zu dieser
Clearing Information und in der SMSS XML Report Specification auf der ECC Webseite unter
https://www.ecc.de/Downloads/Documentation.
Das Layout der Rechnungen orientiert sich an den monatlich durch die ECC Luxembourg
erstellten Rechnungen. Eine Musterrechnung und den entsprechenden Invoice Report Detail
stellen wir gern bei Bedarf zur Verfügung.
Zukünftig wird monatlich je eine Rechnung von der ECC Luxembourg S.a.r.l. (Invoice Group
„DELIVERY“; seit Oktober 2009) und eine Rechnung von der ECC AG (Invoice Group „TRADING“;
neu ab April 2010) bis zum 5. Geschäftstag des Folgemonats erstellt.
Wir möchten Sie an dieser Stelle darauf hinweisen, dass Mistrade Gebühren für Terminmarktgeschäfte an der European Energy Exchange AG (EEX) und European Derivatives GmbH (EPD)
zukünftig direkt von der Börse in Rechnung gestellt und nicht mehr wie bisher auf den
ECC Rechnungen ausgewiesen werden.
ECC Member Area / Elektronische Rechnungskopie
Für die neue Rechnungsgruppe „TRADING“ werden ebenfalls die ECC Reports Invoice Report
Summary (IRS) und Invoice Report Detail (IRD) generiert. Diese können über die ECC Member
Area abonniert werden und werden automatisch nach Rechnungserstellung durch die ECC über
den gewählten Kanal (E-Mail oder FTP Server) versendet.
Sollten Sie die genannten Reports bereits bestellt haben, erhalten Sie diese für die neue Rechnungsgruppe automatisch, eine zusätzliche Reportbestellung ist in diesem Fall nicht notwendig.
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European Commodity Clearing AG | Copyright 2010 – All rights reserved |
Invoice Report Summary
Dieser Report entspricht der per Post versandten Rechnung und ist als Rechnungskopie
gekennzeichnet.
Invoice Report Detail
Enthalten sind alle Umsätze des Rechnungsmonates jeweils summiert pro ECC-Produktgruppe,
Konto und Liefertag bzw. Kontrakt und Fälligkeit.
Die ECC Member Area bietet außerdem die Möglichkeit über den Menüpunkt „Online View“ auf
alle im Settlement System SMSS erfassten Transaktionen bis zu 6 Wochen rückwirkend
zuzugreifen und diese bei Bedarf im PDF oder XML Format zur weiteren Verwendung zu
exportieren.
Futures und Options Transaktionen, Optionsfälligkeiten und in Lieferung befindliche
Futureskontrakte werden auf Basis des täglich zur Verfügung gestellten EUREX-Reportings im
Settlementsystem der ECC verarbeitet und sind daher erst am nächsten Tag (nach dem EUREX
Batchlauf) im Laufe des Vormittags über den „Online View“ verfügbar.
Sollten Sie noch keinen Zugang zur ECC Member Area haben, registrieren Sie sich mit Hilfe des
Antragsformulars NCM04 (zu finden im Downloadbereich der ECC Webseite:
http://www.ecc.de/Downloads/Forms/NCM). Dieses sollte rechtsverbindlich unterzeichnet und via
E-Mail oder Fax bei ECC eingereicht werden.
Für Rückfragen stehen wir Ihnen gern unter +49 (0)341 24680 444 zur Verfügung.
Mit freundlichen Grüßen
European Commodity Clearing AG
Clearing & Settlement
Augustusplatz 9
D-04109 Leipzig
Tel.: +49 341 24680 444
Fax: +49 341 24680 409
Email: [email protected]
http://www.ecc.de
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European Commodity Clearing AG | Copyright 2010 – All rights reserved |
ECC Clearing Information 2010-04-27
No. 10/2010
Harmonisation of ECC AG Invoices (Part II)
Dear Sir or Madam,
Beginning with effect from trading day of 01 April 2010 ECC will complete the second step in
harmonising ECC invoicing and will now integrate transactions in futures/ options and option
maturities as well as the cash settlement for the EEX Coal Futures in ECC’s standard invoicing
processes.
With the help of this ECC Clearing Information we want to inform you of the adjustments and
improvements in connection with this.
ECC product groups and invoices
From the invoice month of April 2010 the ECC invoices regarding clearing fees for Derivatives
Market products will be summarised into one invoice. This invoice replaces the individual invoices
prepared for each product so far and contains all product groups assigned to the new invoice
group “TRADING”. It is prepared by ECC AG.
Detailed explanations on the individual product groups are provided in the annex to this Clearing
Information and in the SMSS XML Report Specification on the ECC web site at
https://www.ecc.de/Downloads/Documentation.
The invoice layout is based on the invoices prepared by ECC Luxembourg on a monthly basis. A
sample invoice and the corresponding Invoice Report Detail are available if necessary.
In the future, one invoice per month will be prepared by ECC Luxembourg S.a.r.l. (invoice group
“DELIVERY“; since October 2009) and one invoice per month will be prepared by ECC AG (invoice
group “TRADING“; new from April 2010) until the 5th business day of the following month.
At this point, we would like to point out that mistrade fees for Derivatives Market transactions on
European Energy Exchange AG (EEX) and European Derivatives GmbH (EPD) will be invoiced
directly by the exchange in the future and that such fees will no longer be included in the
ECC invoices as has been the case so far.
ECC Member Area / electronic copy of invoice
The ECC reports Invoice Report Summary (IRS) and Invoice Report Detail (IRD) are generated for
the new invoice group “TRADING“. They can be subscribed via the ECC Member Area and are
sent through the selected channel (e-mail or FTP server) automatically once the invoice has been
prepared by ECC.
If you have already subscribed the reports, you will receive these automatically for the new invoice
group. In this case, the reports do not have to be subscribed in addition.
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European Commodity Clearing AG | Copyright 2010 – All rights reserved |
Invoice Report Summary
This report corresponds to the invoice sent out via mail and is marked as an invoice copy.
Invoice Report Detail
This report contains the entire turnover generated during the invoice month added up per ECC
product group, account and delivery day respectively contract and maturity in each case. This
report is not sent out via mail.
Moreover, the ECC Member Area provides the possibility of accessing all of the transactions
recorded in the SMSS settlement system up to 6 weeks ago via the menu item “Online View“ and
of exporting these in the PDF or XML format for further use if required.
Futures and options transactions, option maturities and futures contracts in the delivery stage are
processed on the basis of EUREX-Reporting provided daily in the settlement system of ECC and
are, thus, only available in the course of the morning of the next day (after EUREX batch
processing) via the “Online View“.
In the event that you do not yet have access to the ECC Member Area, please register with the
help of the NCM04 application form (available in the download area of the ECC web site at:
http://www.ecc.de/Downloads/Forms/NCM). Said form needs to be signed in a legally binding
manner and submitted to ECC via e-mail or fax.
In case you have any questions, we are, of course, at your disposal at +49 (0)341 24680 444.
Yours faithfully
European Commodity Clearing AG
Clearing & Settlement
Augustusplatz 9
D-04109 Leipzig
Phone: +49 341 24680 444
Fax: +49 341 24680 409
E-mail: [email protected]
http://www.ecc.de
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Annex to ECC Clearing-Information 2010-04-27 No. 10/2010
The following ECCProductIDs are set-up within ECC’s settlement system SMSS. The
ECCProductID is defined as follows: Exchange_TransactionType_Commodity_DeliveryPoint.
ECCProductID
Description
CEGH_FT_NATGAS_BMGT
Future trade at CEGH Natural Gas Futures (VHP Baumgarten)
CEGH_FT_NATGAS_OKAP
Future trade at CEGH Natural Gas Futures (VHP Oberkappel)
EEX_FT_POWER_RWE
Futures trade at EEX in German Power Futures
EEX_FT_POWER_RTE
Futures trade at EEX in EEX French Power Futures
EEX_FT_PHELIX_D/A
Futures trade at EEX in Phelix Futures
EEX_FT_NATGAS_GPL
Futures trade at EEX in GPL Natural Gas Futures
EEX_FT_NATGAS_NCG
Futures trade at EEX in NCG Natural Gas Futures
EEX_FT_EUA2_DMS
Futures trade at EEX in European Carbon Futures
EEX_FT_CER_DMS
Futures trade at EEX in Futures on Certified Emission Reductions
EEX_FT_API_ARA
Futures trade at EEX in Coal ARA Futures
EEX_FT_API_RB
Futures trade at EEX in Coal RB Futures
EEX_OT_PHELIX_D/A
Options trade at EEX in Phelix Options
EEX_OT_EUA2_DMS
Options trade at EEX in European Carbon Options
EEX_FE_PHELIX_D/A
Future expiry of French Power Futures
EEX_FE_API_ARA
Futures expiry of EEX Coal ARA Futures
EEX_FE_API_RB
Futures expiry of Coal RB Futures
EEX_OE_PHELIX_D/A
Options exercise/ assignment of EEX Phelix Options
EEX_OE_EUA2_DMS
Options exercise/ assignment of EEX European Carbon Options
EDX_FT_POWER_TNT
Futures trade at ENDEX in Dutch Power Futures
EDX_FT_POWER_ELIA
Futures trade at ENDEX in Belgian Power Futures
EDX_FT_POWER_ELEX
Futures trades at ENDEX in UK Power Futures
EDX_FT_NATGAS_TTF
Futures trade in ENDEX in TTF Gas Futures
PWX_FT_NATGAS_GRTN
Future trades at Powernext in GRTgaz PEG Nord Natural Gas Futures
PWX_FT_NATGAS_GRTS
Future trades at Powernext in GRTgaz PEG Sud Natural Gas Futures
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